Skupina Goldman Sachs Group, Inc. (GS), dítě plakátu pro hospodářský kolaps v roce 2008, klesla před úterní zprávou o příjmech za třetí čtvrtletí na dvouleté minimum. Je to ostře nedostatečně výkonné jiné newyorské investiční domy, které brzdí slabá tvorba podniků, kulhavý fúzní a akviziční trh a reformy Dodd-Frank, které hluboce ovlivnily kdysi prosperující obchodní patro. Sponzorství v maloobchodě a institucích klesalo spolu s měřením cen, akumulace dumpingu na víceletá minima.
Nevýhodou v roce 2018 začalo hned poté, co na burze vzrostl odpor v říjnu 2007, zveřejnil stejný měsíc, kdy se ukončil předchozí tržní cyklus býků. Goldman se nyní připojil k Bank of America Corporation (BAC) a Citigroup Inc. (C) tím, že nedokázal proniknout touto hlavní bariérou a předpovídat nejsilnější nevýhodu, pokud současný býčí cyklus skončí v následujících 12 až 18 měsících. Výsledkem je, že je těžké doporučit nákup akcií, i když se Goldmanovi podaří zveřejnit vyřazenou čtvrtinu.
Analytici očekávají, že společnost v úterním předprodeji nahlásí zisk na akcii (EPS) ve výši 5, 34 $ na 8, 43 miliardách dolarů ve srovnání s 5, 02 a 8, 33 miliardami dolarů ve třetím čtvrtletí roku 2017. Tento konsenzus znamená výrazné snížení z EPS ve druhém čtvrtletí o 5, 88 USD na výnosech ve výši 9, 4 miliard USD, což není šok v důsledku lehčí obchodní činnosti v letních měsících. Akcie se po poslední zprávě uzavřely mírně níže, i když finanční gigant překonal očekávání.
Dlouhodobý graf GS (1999 - 2018)
Akcie se v květnu 1999 zveřejnily na 68 USD a v polovině 50. let klesly na srpnové minimum. Poté se v březnu 2000 vyšplhala nahoru a v březnu 2000 dosáhla vrcholu 128 USD, přičemž se trh s býčími bublinami na internetu zastavil. Září útěk selhal o méně než šest bodů nad předchozím maximem, což ustoupilo trhanému poklesu, který skončil těsně nad minimem 1999 v říjnu 2002. Následné odskočení dosáhlo v roce 2005 maxima 2000, což vedlo k silnému útěku, který se kryl s bydlením a deriváty bublina.
Uptrend skončil v roce 2007 na 251 USD a zvrátil se ve strmém zpětném rázu, následoval prudký pokles, který vzdal 125 bodů za pouhé dva měsíce. V listopadu 2008 dosáhl nejnižší hodnoty za 40 USD v listopadu 2008 a obrátil se výš, přičemž zhruba 70% své hodnoty získal zpět na maximum z října 2009 na 194 USD. Tento vrchol znamenal neproniknutelnou úroveň odporu až do konce roku 2015 skončil na 219 USD, což je stále více než 30 bodů pod úrovní roku 2007.
Volby v roce 2016 vyvolaly silný nárůst nákupů, který očistil tvrdohlavý odpor a konečně dosáhl vrcholu za více než desetiletí v únoru 2017. Vypukl o rok později, kdy dosáhl rekordního maxima na 275, 31 USD a otočil se ocasem, selhání útěku o dva měsíce později. Akcie se od té doby nadále ztrácí na půdě, navzdory historickým maximům na průmyslovém průměru S&P 500 a Dow Jones, zatímco měsíční stochastický oscilátor klesl do přeprodané zóny.
Krátkodobý graf GS (2017 - 2018)
Akcie překonaly 200denní podporu exponenciálního klouzavého průměru (EMA) za 246 USD v dubnu, zatímco testy na této úrovni v květnu, červenci, srpnu a září generovaly medvědí obraty. Mnoho býků se vzdalo boje během širokého poklesu minulého týdne, který propíchl červnové minimum na 219, 12 USD a dosáhl 210 USD, což znamená podporu na útěku v listopadu 2016. Tato cenová akce také dokončila 100% návrat do minima května 2017 a označila 200týdenní EMA poprvé od října 2016.
Více technických prvků předpovídá, že akcie brzy vstoupí do vícetýdenního zotavovacího úsilí, které čelí prudkému odporu ve 230 $. Na druhé straně by zde uvedená porucha vyvolala varovné signály v celém sektoru komerčního bankovnictví, protože všichni hlavní hráči obchodují nad úrovní útržků v roce 2016 a selhání jména markýzy by mohlo mít katastrofální dopad na býčí sentiment.
Sečteno a podtrženo
Akcie Goldman Sachs se na začátku roku 2016 rozprodaly a v nadcházejících týdnech by se mohly silně odrazit, ale velké technické škody naznačují, že dvouletý vzestup akcie skončil.
