Koncept pracovního kapitálu, také známý jako čistý pracovní kapitál (NWC), se nevztahuje na banky, protože finanční instituce nemají typická krátkodobá aktiva a pasiva, jako jsou zásoby a závazky (AP). Také je velmi obtížné určit současné závazky bank, protože banky se obvykle spoléhají na vklady jako zdroj svého kapitálu a není jisté, kdy zákazníci budou požadovat jejich vklady zpět.
Výpočet pracovního kapitálu
Provozní kapitál se počítá jako rozdíl mezi krátkodobými aktivy společnosti a krátkodobými závazky. Provozní kapitál se používá k financování běžných operací společnosti, jako je nákup zásob, shromažďování pohledávek od zákazníků, získávání úvěrů od prodejců a výroba a expedice produktů.
Pracovní kapitál je měřítkem finanční síly společnosti. Pokud má společnost záporný pracovní kapitál - to znamená, že její závazky jsou větší než její aktiva - může mít společnost potíže se splácením svých krátkodobých dluhů. Možná bude muset půjčit peníze na zaplacení svých dluhů nebo, v nejhorším případě, může zkrachovat. Pokud má společnost pozitivní pracovní kapitál - to znamená, že její aktiva jsou větší než její závazky - má společnost dostatek peněz na to, aby splatila své krátkodobé dluhy. To je znamení, že společnost pracuje efektivně a výnosně.
Klíč s sebou
- Provozní kapitál je měřítkem finanční síly společnosti a vypočítává se odečtením krátkodobých závazků od krátkodobých aktiv. Pokus o výpočet pracovního kapitálu banky je nepraktický, protože rozvaha banky nebude zahrnovat běžná běžná aktiva a pasiva, jako jsou zásoby a závazky. (AP). Lepší metrikou pro výpočet finančního zdraví banky je čistá úroková marže (NIM), která měří, kolik banka vydělá na úrokech ve srovnání s tím, kolik vyplatí vkladatelům.
Pracovní kapitál a rozvaha banky
Vzhledem k povaze podnikání banky je výpočet pracovního kapitálu nepraktickým úsilím. Rozvaha banky neobsahuje zásoby ani typické závazky. Banky nevyrábějí fyzické zboží. Místo toho si půjčují a půjčují finanční prostředky. Příjmy banky pocházejí především z rozpětí mezi kapitálovými náklady a úrokovými výnosy, které získává půjčováním peněz veřejnosti.
Banky také nemají fixní aktiva a silně se spoléhají na půjčky jako svůj primární zdroj kapitálu. To je zvláště zřejmé z pohledu na rozvahu typické komerční banky. Má malý počet dlouhodobých aktiv, která se skládají především z různých zařízení a budov.
Dalším problémem při výpočtu pracovního kapitálu pro banky je nedostatečná klasifikace aktiv a pasiv podle jejich splatnosti. Banky neorganizují své rozvahy podle krátkodobých a dlouhodobých aktiv a závazků, protože to není možné. Například typické bankovní závazky zahrnují vklady, které lze na požádání vybrat. Vzhledem k tomu, že není možné s jistotou určit, kdy bude konkrétní vklad požadován, nemají banky prostředky klasifikovat vklady jako běžné nebo krátkodobé. To vše činí klasifikaci aktiv a závazků podle jejich splatnosti nepraktickou.
Čistá úroková marže (NIM) a ziskovost bank
V porovnání s pracovním kapitálem je výpočet čisté úrokové marže (NIM) přímějším způsobem určení potenciálu banky pro ziskovost a růst. Vzorec pro čistou úrokovou marži jsou návratnosti investic po odečtení investičních nákladů děleno průměrnými výdělky aktiv.
Banky a investiční podniky používají čistou úrokovou marži jako metriku, aby ukázaly, jak úspěšné jsou, pokud jde o výdělek úroků z jejich fondů ve srovnání s úrokem, který platí svým vkladatelům. Kladná čistá úroková marže znamená, že banka vydělává více peněz ze svých úvěrových produktů (například hypotéky a půjčky), než úrok, který platí na svých vkladových účtech (například spoření a vkladové certifikáty). Záporná čistá úroková marže znamená, že investiční náklady banky převyšují její investiční výnosy, což je náznak, že vedení firmy neinvestuje své prostředky efektivně.
