Tektonické posuny v ekonomickém prostředí, částečně poháněné rychlými technologickými změnami, zvyšují užitečnost využití minulých výsledků společnosti jako prediktoru budoucích výsledků. Za tímto účelem vytvořila skupina Boston Consulting Group (BCG) výhledový seznam „zavedených veřejných společností s nejlepším výhledem na dlouhodobý růst“ ve spojení s časopisem Fortune, který nazývají Fortune Future 50. Předchozí článek Investopedia podíval se na devět společností na seznamu a diskutoval o analytické metodologii BCG.
Toto je druhý ze dvou článků Investopedia o Fortune Future 50. Podrobněji diskutujeme analytický přístup BCG a zaměřujeme se na dalších devět společností: XPO Logistics Inc. (XPO), Intuit Inc. (INTU), Illumina Inc. (ILMN), Tesla Inc. (TSLA), Monster Beverage Corp. (MNST), Live Nation Entertainment Inc. (LYV), Workday Inc. (WDAY), Fortive Corp. (FTV) a Booking Holdings Inc. (BKNG). Základní informace o nich jsou v následující tabulce.
| Skladem | Market Cap | Hlavní činnosti |
| Rezervace Holdings | 91 miliard dolarů | Rezervace ubytování online |
| Fortive | 27 miliard dolarů | Průmyslové nástroje a software |
| Illumina | 49 miliard dolarů | Systémy pro genetickou analýzu |
| Intuit | 56 miliard dolarů | Software pro finanční řízení |
| Živý národ | 12 miliard dolarů | Živé koncerty |
| Monster Beverage | 31 miliard dolarů | Energetické nápoje |
| Tesla | 62 miliard dolarů | Elektrická auta |
| Pracovní den | 29 miliard dolarů | Podnikové cloudové aplikace |
| XPO Logistics | 12 miliard dolarů | Doprava a logistika |
Význam pro investory
BCG začalo s 1100 veřejně obchodovanými společnostmi, které měly ke konci roku 2017 tržní hodnotu nejméně 20 miliard USD nebo příjem nejméně 10 miliard USD za předchozích 12 měsíců. „Náš index je založen na dvou pilířích: tržní pohled na růstový potenciál„ shora dolů “a„ schopnost zdola nahoru “hodnotit schopnost firmy zajistit růst, “ uvádí Martin Reeves, senior partner společnosti BCG, Štěstí. Skóre společnosti je založeno stejně na tržním potenciálu a jeho kapacitě plnit tento potenciál.
Tržní potenciál je odhadovaná „část jeho tržní hodnoty, kterou nelze přičíst toku příjmů z jeho stávajícího obchodního modelu“ na účet Reeves. „Při posuzování kapacity jsme se zaměřili na čtyři dimenze: strategii, technologii a investice, lidi a strukturu, “ zpracovává Reeves, „využívající širokou škálu finančních a nefinančních údajů.“ Konečné skóre společnosti je navrženo tak, aby zachytilo její výkonnost ve srovnání s podobně velkými kolegy napříč těmito opatřeními.
"Samotné atributy, které umožňují vysoký růst, často také zvyšují riziko." —Martin Reeves, senior partner, BCG
Pracovní den, Monster a Illumina nabízejí ilustrativní příklady. Shrnutí analýzy BCG jsou uvedeny níže.
Pracovní den. Tato společnost podnikového softwaru založeného na cloudu je na prvním místě na seznamu Future 50. Tato společnost do budoucna investuje značné prostředky, přičemž výdaje na výzkum a vývoj (R&D) se rovnají 31% výnosů. „Neobvykle rychlý cyklus aktualizací a vylepšení produktů… vybudoval loajální zákaznickou základnu, která zahrnuje více než 35% z žebříčku Fortune 500, “ za BCG, což dodává, že akcionáři si za poslední 3 roky užili průměrné roční výnosy 35% let.
Illumina. Tato společnost zabývající se genetickým testováním se řadí na 36. místo. Illumina pomáhá zlevňovat a využívat široce používané genomové sekvence a využívá ji přední farmaceutické společnosti, které pomáhají při vývoji nových léků. Za posledních 5 let poskytla akcionářům 306% návratnost, včetně 60% za posledních 12 měsíců, za BCG.
Netvor. Zařadil číslo 40, Monster se stal „značkou životního stylu mezi mnoha mladými nakupujícími“, „byl agresivní v inovování s novými produkty“ a díky svému distribučnímu obchodu s Coca-Cola Co. (KO) se těší rychlému mezinárodnímu růstu.). Tržby za posledních 6 měsíců vzrostly o 13% a tržby mimo USA meziročně vzrostly o více než 18% (meziročně).
Dívat se dopředu
„Rozvíjející se trhy, noví konkurenti a vnější síly mají vždy potenciál narušit trajektorie, “ varuje Martin Reeves. Mezi 50 akcií v budoucnosti 50 je Tesla jednou ze 4, které byly umístěny ve vyšší „zóně nejistoty“ než ostatní. Přestože dobře hodnotí to, co BCG nazývá „vitalitou“ nebo schopností udržet růst tím, že se znovu objevují, tyto společnosti jsou také považovány za zvláště citlivé na „hlášené události, o nichž se komentátoři domnívají, že by mohly významně ovlivnit jejich dlouhodobý výhled“.
Porovnání investičních účtů × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu. Název poskytovatele PopisSouvisející články
Nejlepší zásoby
9 obřích modrých čipů, které rozdrtí S&P 500
Kariérní poradenství
The Ultimate Working from Home Guide
Generální ředitelé
Jak Jeff Bezos musí být nejbohatším mužem na světě
Investice Essentials
Investiční strategie, které se naučíte před obchodováním
Ekonomika
Top 25 rozvinutých a rozvojových zemí
Investice Essentials
Průvodce Investopedií pro sledování „miliard“
Odkazy na partnerySouvisející termíny
Hedgeový fond Hedgeový fond je agresivně spravované portfolio investic, které využívá pákové, dlouhé, krátké a derivátové pozice. více Osobní finance Osobní finance jsou především o správě vašich příjmů a výdajů, úsporách a investování. Naučte se, jaké vzdělávací zdroje mohou řídit vaše plánování a osobní vlastnosti, které vám pomohou učinit nejlepší rozhodnutí o správě peněz. more Large Cap (Big Cap) Large Cap (Big Cap) označuje společnost s tržní kapitalizací vyšší než 10 miliard USD. více