Co je roční limit?
Roční strop je doložka ve smlouvě o hypotéce s nastavitelnou úrokovou sazbou (ARM), která omezuje možné zvýšení úrokové sazby úvěru během každého roku. Cap, nebo limit, je obvykle definován v sazbě, ale může být také omezena částka jistiny a úroků v dolarech. Roční stropy jsou navrženy tak, aby chránily dlužníky před náhlým a nadměrným nárůstem jejich měsíčních plateb, když sazby v krátkém časovém období prudce vzrostly. U ARM je počáteční úroková sazba fixována na dobu, po které se periodicky resetuje na základě aktuálních úrokových sazeb. ARM také obvykle mají stropy celoživotní sazby, které stanovují limity toho, kolik může úrok během doby trvání půjčky vzrůst.
VYDÁVÁNÍ DOLŮ Roční Cap
Roční úroková sazba hypotéky s nastavitelnou úrokovou sazbou s ročním stropem se zvýší, pouze pokud to podmínky umožňují, v procentních bodech, bez ohledu na to, kolik sazeb může skutečně vzrůst během počátečního období. Například 5% ARM, která je stanovena na tři roky s limitem 2%, se může ve čtvrtém roce upravit pouze na 7%, i když sazby vzrostou o 4% během počáteční fixní doby úvěru. Úvěr s dolarovým stropem se může také zvýšit pouze tolik, i když tento typ stropu může v některých případech vést k negativní amortizaci.
Ups a Downs of ARM
Hypotéky s nastavitelnou sazbou často umožňují vypůjčovatelům získat nárok na větší počáteční hypoteční úvěry, protože na určitou dobu uzavírají nižší splátky. Uživatelé ARM mohou těžit, když se úrokové sazby sníží, čímž se sníží roční placená úroková sazba. Současně, samozřejmě, v období rostoucích sazeb, se ARM mohou výrazně zvýšit nad rámec toho, co by byla hypotéka s pevnou sazbou.
Pokud kupující například uzavře ARM ve výši 3, 5% s pevně stanovenými třemi roky, zvýší-li se sazby během těchto tří let o 4%, bude toto počáteční roční zvýšení sazby omezeno na roční limit. V následujících letech se však může sazba dále zvyšovat, případně dohonit aktuální sazby, které mohou i nadále stoupat. Nakonec by 3, 5% ARM, které zpočátku konkurovalo pevné sazbě 4, 25%, mohlo být nakonec výrazně vyšší. Dlužníci ARM se často snaží přejít na fixní sazbu, když sazby rostou, ale stále mohou nakonec zaplatit více, když využili ARM.
