Obsah
- Oddělení faktu Forex od fikce
- Komunikace je klíčová
- Broker Research vás chrání
- Pokušení Churnovi
- SEC Definuje víření
- Vyhodnoťte své obchody
- Jak regulační orgány vyhodnocují víření
- Už jste uvízli u špatného makléře?
- Sečteno a podtrženo
Pokud hledáte obchodovat na forexu, je důležité identifikovat makléře, kteří jsou spolehliví a životaschopní, a vyhnout se těm, kteří nejsou. Abychom mohli vytřídit silné makléře od slabých a renomovaných od makléřů, musíme projít řadou kroků před vložením velkého množství kapitálu u makléře.
Obchodování je samo o sobě dost těžké, ale když makléř implementuje postupy, které pracují proti obchodníkovi, může být zisk téměř nemožný.
Klíč s sebou
- Pokud vám váš makléř nereaguje, může to být rudá vlajka, že nehledá vaše nejlepší zájmy. Abyste se ujistili, že vás nejedná o podivný makléř, proveďte průzkum, ujistěte se, že neexistují žádné stížnosti, a přečtěte si všechny drobné výtisky na dokumentech. Zkuste nejprve otevřít malý účet s malým zůstatkem a obchodovat měsíc před pokusem o výběr. Pokud vidíte nakupovat a prodávat obchody s cennými papíry, které neodpovídají vašim cílům, váš makléř může churning. Pokud jste uvízli u špatného makléře, prostudujte si všechny své dokumenty a před přijetím drastickějších opatření si projděte svůj postup.
Oddělení faktu Forex od fikce
Při zkoumání potenciálního forexového brokera se musí obchodníci naučit oddělit skutečnost od fikce. Například vzhledem k nejrůznějším příspěvkům na fórech, článkům a nespokojeným komentářům o zprostředkovateli bychom mohli předpokládat, že všichni obchodníci selhávají a nikdy nezískávají zisk. Obchodníci, kteří nedosáhnou zisku, zveřejní obsah online, který obviňuje makléře (nebo nějaký jiný vnější vliv) za vlastní selhávající strategie.
Jednou běžnou stížností obchodníků je, že se broker úmyslně pokoušel způsobit ztrátu v podobě prohlášení, jako například: „Jakmile jsem obchod uvedl, směr trhu se obrátil“ nebo „broker zastavil moje pozice, “ a „Vždycky jsem měl skluzy na svých rozkazech a nikdy ve svůj prospěch.“ Tyto typy zkušeností jsou běžné u obchodníků a je docela možné, že makléř není na vině.
Obchodníci s nováčkem
Je také zcela možné, že noví forexoví obchodníci neobchodují s testovanou strategií nebo obchodním plánem. Místo toho obchodují na základě psychologie (např. Pokud obchodník cítí, že se trh musí pohybovat jedním nebo druhým směrem) a v zásadě existuje 50% šance, že budou mít pravdu.
Když nováček vstoupí na pozici, často vstupuje, když jejich emoce ustupují. Zkušení obchodníci si jsou vědomi těchto juniorských tendencí a vstupují do obchodu, jímž obchodují opačným způsobem. To zmatuje nové obchodníky a nechává je pocit, že trh - nebo jejich makléři - jsou připraveni je získat a získat jejich individuální zisky. Většinou to tak není. Obchodníkovi prostě nepochopí dynamiku trhu.
Selhání makléře
Ztráty jsou příležitostně vinou makléře. K tomu může dojít, když se makléř pokusí shromáždit obchodní provize na náklady klienta. Objevily se zprávy o tom, že makléři svévolně pohybují kótované sazby, aby vyvolali příkazy k zastavení, když se sazby ostatních brokerů nepřesunuly na tuto cenu.
Naštěstí pro obchodníky je tento typ situace odlehlé a není pravděpodobné, že by k němu došlo. Je třeba si uvědomit, že obchodování obvykle není hra s nulovým součtem a makléři primárně dělají provize se zvýšeným objemem obchodování. Celkově je v nejlepším zájmu makléřů mít dlouhodobé klienty, kteří pravidelně obchodují, a tak udržují kapitál nebo vytvářejí zisk.
Behaviorální obchodování
Problém skluzu lze často připsat behaviorální ekonomice. Nezkušeným obchodníkům je obvykle panikařit. Bojí se, že zmeškají tah, a tak trefí svůj nákupní klíč, nebo se obávají, že ztratí víc a stisknou prodávací klíč.
V prostředí volatilních směnných kurzů nemůže zprostředkovatel zajistit, aby byl příkaz proveden za požadovanou cenu. Výsledkem jsou ostré pohyby a sklouznutí. Totéž platí pro příkazy stop nebo limit. Někteří zprostředkovatelé garantují vyplnění příkazů stop a limit, zatímco jiní ne.
Dokonce i na transparentnějších trzích dochází k prokluzu, trhům se pohybuje a ne vždy dostáváme cenu, kterou chceme.
Komunikace je klíčová
Skutečné problémy se mohou začít rozvíjet, jakmile začne komunikace mezi obchodníkem a zprostředkovatelem selhat. Pokud obchodník neobdrží odpovědi od svého makléře nebo zprostředkovatel poskytne neurčité odpovědi na otázky obchodníka, jedná se o běžné červené vlajky, že makléř nemusí hledat nejlepší zájem klienta.
Problémy tohoto charakteru by měly být obchodníkovi vyřešeny a vysvětleny a zprostředkovatel by měl být také nápomocný a měl by vykazovat dobré vztahy se zákazníky. Jedním z nejškodlivějších problémů, které mohou nastat mezi zprostředkovatelem a obchodníkem, je neschopnost obchodníka vybírat peníze z účtu.
Broker Research vás chrání
V první řadě je ideální ochrana před bezohlednými makléři. Následující kroky by měly pomoci:
- Proveďte online vyhledávání recenzí makléře. Obecné vyhledávání na internetu může poskytnout informace o tom, zda negativní komentáře mohou být jen nespokojeným obchodníkem nebo něčím vážnějším. Dobrým doplňkem tohoto typu vyhledávání je BrokerCheck z Úřadu pro regulaci finančního průmyslu (FINRA), který ukazuje, zda existují nedoplatky proti makléři. A pokud je to vhodné, získejte jasnější porozumění americkým předpisům pro forex brokery. Ujistěte se, že neexistují žádné stížnosti na to, že nelze vybrat prostředky. Pokud ano, kontaktujte uživatele, pokud je to možné, a zeptejte se jich na jeho zkušenosti. Při otevření účtu si přečtěte všechny drobné tisky dokumentů. Pobídky k otevření účtu mohou být často použity proti obchodníkovi při pokusu o výběr peněz. Například pokud obchodník vloží 10 000 $ a získá bonus 2 000 $ a poté obchodník ztratí peníze a pokusí se vybrat některé zbývající prostředky, může makléř říci, že nemůže vybrat bonusové prostředky. Čtení drobného tisku vám pomůže ujistit se, že rozumíte všem nepředvídaným situacím v těchto typech případů. Pokud jste se svým průzkumem u konkrétního makléře spokojeni, otevřete si mini účet nebo účet s malým množstvím kapitálu. Obchodujte jej měsíc nebo déle a poté se pokuste provést výběr. Pokud všechno proběhlo dobře, mělo by být relativně bezpečné uložit více prostředků. Pokud máte problémy, zkuste je prodiskutovat s makléřem. Pokud to selže, přesuňte se a pošlete podrobný účet o své zkušenosti online, aby se ostatní mohli poučit z vaší zkušenosti.
Je třeba zdůraznit, že velikost makléře nelze použít k určení úrovně rizika. Zatímco větší makléři rostou poskytováním určitého standardu služeb, finanční krize 2008-2009 nás naučila, že velká nebo oblíbená firma není vždy bezpečná.
Pokušení Churnovi
Makléři nebo plánovači, kteří jsou placeny provize za nákup a prodej cenných papírů, mohou někdy podlehnout pokušení uskutečnit transakce jednoduše za účelem vytvoření provize. Ti, kteří to dělají nadměrně, mohou být shledáni vinnými z víření - což je termín vytvořený Komisí pro cenné papíry a burzu (SEC), který označuje, kdy makléř umístí obchody za jiným účelem, než ve prospěch klienta. Ti, kteří jsou shledáni vinnými, mohou v některých případech čelit pokutám, pokarháním, pozastavení, propuštění, propuštění nebo dokonce trestnímu postihu.
SEC Definuje víření
SEC definuje víření následujícím způsobem:
K mletí dochází, když se makléř zabývá nadměrným nákupem a prodejem cenných papírů na účtu zákazníka, a to zejména za účelem generování provizí ve prospěch makléře. Aby k tomu došlo, musí makléř vykonávat kontrolu nad investičními rozhodnutími na účtu zákazníka, například prostřednictvím formální písemné dohody o uvážení. Důkazem víření mohou být časté nákupy a prodeje cenných papírů, které se nezdají být nezbytné pro splnění investičních cílů zákazníka. Mávání je nezákonné a neetické. Může porušovat SEC Rule 15c1-7 a další zákony o cenných papírech.
Klíčem k zapamatování je, že zadané obchody nezvyšují hodnotu vašeho účtu. Pokud jste svému účtu udělili oprávnění k obchodování s makléři, možnost převrhnutí může existovat pouze tehdy, pokud obchodují s vaším účtem těžce a váš zůstatek v průběhu času zůstává stejný nebo se jeho hodnota snižuje.
Je samozřejmě možné, že se váš makléř může skutečně snažit pěstovat vaše aktiva, ale musíte přesně zjistit, co dělají a proč. Pokud voláte výstřely a makléř dodržuje vaše pokyny, pak to nelze klasifikovat jako víření.
Vyhodnoťte své obchody
Jedním z nejjasnějších příznaků víření může být, když vidíte, jak nakupovat a prodávat obchody s cennými papíry, které neodpovídají vašim investičním cílům. Například, pokud je vaším cílem generovat současný stabilní příjem, pak byste neměli vidět výkazy obchodů o nákupu a prodeji na svých výpisech akcií nebo fondů s malou kapitalizací nebo technologií.
Chytání s deriváty, jako jsou prodejní a prodejní opce, může být ještě obtížnější zjistit, protože tyto nástroje lze použít k dosažení různých cílů. Nákup a prodej put a hovorů by se však ve většině případů měl uskutečňovat pouze tehdy, máte-li vysokou rizikovou toleranci. Prodej hovorů a prodejních míst může generovat běžný příjem, pokud je to prováděno obezřetně.
Jak regulační orgány vyhodnocují víření
Rozhodčí tribunál vezme při slyšení v úvahu několik faktorů, aby určil, zda makléř zřídil účet. Budou zkoumat obchody, které byly umístěny s ohledem na úroveň vzdělání klienta, zkušenosti a sofistikovanost, jakož i povahu vztahu klienta s makléřem. Rovněž zváží počet vyžádaných a nevyžádaných obchodů a částku provizí, které byly získány, ve srovnání se zisky nebo ztrátami klientů v důsledku těchto obchodů.
Někdy se může zdát, že váš makléř může churnovat váš účet, ale nemusí tomu tak být nutně. Máte-li k tomu nějaké dotazy a necítíte se dobře, co váš poradce dělá s vašimi penězi, pak se neváhejte obrátit na právního zástupce pro cenné papíry nebo podat stížnost na webových stránkách SEC.
Už jste uvízli u špatného makléře?
Možnosti jsou bohužel v této fázi velmi omezené. Můžete však udělat několik věcí. Nejprve si přečtěte všechny dokumenty, abyste se ujistili, že váš makléř je ve skutečnosti špatně. Pokud jste něco zmeškali nebo nečetli dokumenty, které jste podepsali, možná budete muset převzít vinu.
Dále prodiskutujte postup, který učiníte, pokud makléř neodpovídá adekvátně na vaše otázky nebo neposkytne výběr. Kroky mohou zahrnovat zveřejňování komentářů online nebo hlášení makléře FINRA nebo příslušnému regulačnímu orgánu ve vaší zemi.
Sečteno a podtrženo
Zatímco obchodníci mohou obviňovat makléře za své ztráty, jsou chvíle, kdy jsou makléři skutečně zavinění. Obchodník musí být před otevřením účtu důkladný a provést průzkum u makléře. Pokud se u makléře průzkum ukáže jako pozitivní, měl by být proveden malý vklad, poté několik obchodů a poté výběr. Pokud to půjde dobře, lze provést větší vklad.
Pokud se však již nacházíte v problematické situaci, měli byste si ověřit, že zprostředkovatel provádí nezákonnou činnost (jako je například víření), pokusit se odpovědět na vaše otázky, a pokud vše ostatní selže, nebo ohlásit osobu SEK, FINRA nebo jiný regulační orgán, který by mohl vynucovat kroky proti nim.
