Akcie Starbucks Corporation (SBUX) klesly téměř o 20% od červencového historického maxima poblíž 100 USD, otřásaly velkou nabídkou spokojených akcionářů a v nadcházejících týdnech mohly odměnit kupující kupředu. Přesto nepříznivé cykly relativní síly pravděpodobně udržují rozsah kávového obruče dobře vázaný do roku 2020, frustrující sledovatele trendů a dav dynamiky po silném postupu, který doposud v roce 2019 zaznamenal zisky vyšší než 25%.
Akcie se ve čtvrtém čtvrtletí roku 2018 vyšplhaly nad tříletý odpor a výrazně k těmto ziskům přispěly, ale narůstající cenová akce do třetího čtvrtletí zasáhla překoupené technické údaje, které se nyní snižují díky nižším cenám. Přestože je pravděpodobné, že tento proces bude pokračovat i v příštím roce, pokles dosáhl podpory při 200denním exponenciálním klouzavém průměru (EMA), čímž se zvýšila šance na vysoké procento odskočení, které zatáhne většinu nedávných ztrát.
Pro tuto výhodu může být zapotřebí vynikajících dovedností pro načasování trhu, protože měsíční prodejní cyklus zavedený od srpna se nyní zrychluje na nižší úroveň. Týdenní prodejní cyklus však v září zasáhl dno hornin a od té doby byl přilepen na přeprodanou úroveň, čímž upřednostňoval zvrat, který by měl selhat před dosažením maxima léta blízko trojnásobných číslic. Výsledkem je, že vlečné zastávky a agresivní výstup při odporu dávají dokonalý smysl.
SBUX dlouhodobý graf (1992 - 2019)
TradingView.com
V červnu 1992 byla společnost zveřejněna na 34 centech upravených o rozdělení a vstoupila do okamžitého uptrendu, který se v roce 1995 uvolnil na vzestupném kanálu. Rally konečně skončila na 6, 41 dolarech v prvním čtvrtletí roku 2001, čímž ustoupila úzká konsolidace následovaná 2003 útěk, který přitahoval intenzivní zájem o koupi. Akcie vyřezávaly jen jediný pullback do maxima v květnu 2006 na 19, 94 USD a v roce 2007 klesly na dvojitý top vzor, který se v roce 2007 zlomil.
Následný pokles se během hospodářského kolapsu v roce 2008 zrychlil a v listopadu poklesl na sedmileté minimum na 3, 53 USD. To znamenalo historickou příležitost k nákupu, před odrazem ve tvaru písmene V, který dokončil okružní cestu do maxima roku 2006 v roce 2011. Úraz v roce 2012 přidal body rychlým tempem a vydělal schodišťový krok, který se v listopadu 2015 zastavil na 64 USD. Tato úroveň znamenala odpor na další tři roky a ustoupila pravoúhlé oblasti s podporou v nízkých 50 $.
Akcie v listopadu 2108 poklesly nad rozsahový odpor a vydaly širokou škálu nákupních signálů. Následný uptick vyřezal poslední dvě primární vlny Elliottovy pětivlnné zálohy do července 2019, kdy býčí vzorec dokončil do 30 centů od psychologické úrovně 100 $. V září se zhroutil z malého vzoru polevy a ve čtvrtém čtvrtletí pokračoval v propadu.
Měsíční stochastický oscilátor přešel v srpnu do prodejního cyklu, což předpovídalo šest až devět měsíců relativní slabosti, a nyní se zrychluje spodní polovinou kontrolního panelu. Toto nastavení varuje hráče na trhu, aby se vyhnuli dlouhým pozicím, pokud nebudou přijaty v naději, že si rezervují vhodný zisk. Vypadá to, že se tento okamžik blíží, týdenní ukazatel se za posledních šest týdnů táhne přes přeprodanou úroveň.
Krátkodobý graf SBUX (2016 - 2019)
TradingView.Com
Elliottův pětivlnný vzorec, který začal v červnu 2018, je nyní dokončen a upřednostňuje přechodnou korekci, která dosud neproběhla. Prodejní tlak však může být prozatím vyčerpán, čímž se připravuje fáze odskoků, které by mohly otestovat spodní část září ze šestitýdenního obchodního rozpětí. To naopak navrhuje 10 až 15 vzestupných bodů v relativně krátkém časovém rámci, což vytváří příznivou strategii buy-the-dip.
Sečteno a podtrženo
Akcie Starbucks se zabývají přechodnou korekcí, ale mohly by odměnit kupce, kteří jsou ochotni prodat akcie agresivně za vyšší ceny.
