Kapitál Tier 1 vs. Kapitál Tier 2: Přehled
Podle Basilejské dohody musí banka udržovat určitou úroveň peněžních nebo likvidních aktiv jako poměr svých rizikově vážených aktiv. Baselské dohody jsou řadou tří sad bankovních předpisů, které pomáhají zajistit, aby finanční instituce měly po ruce dostatek kapitálu k plnění povinností. Dohody stanovují poměr kapitálové přiměřenosti (CAR) k definování těchto účastí bank. Podle Basel III musí být aktiva banky 1. a 2. úrovně alespoň 10, 5% jejích rizikově vážených aktiv. Basel III zvýšil požadavky z 8% v rámci Basel II.
Kapitál banky se skládá z kapitálu úrovně 1 a kapitálu úrovně 2 a dva typy kapitálu se liší - existuje třetí typ, obvykle nazývaný kapitál úrovně 3.
Kapitál Tier 1 je základní kapitál banky a zahrnuje zveřejněné rezervy - které se objevují v účetní závěrce banky - a vlastní kapitál. Tyto peníze jsou prostředky, které banka používá k pravidelnému fungování, a tvoří základ síly finanční instituce.
Kapitál Tier 2 je doplňkovým kapitálem banky. Tyto fondy tvoří nezveřejněné rezervy, podřízené termínované dluhy, hybridní finanční produkty a další položky.
Celkový kapitál banky se vypočítá součtem jejího kapitálu tier 1 a tier 2. Regulátoři používají kapitálový poměr k určení a hodnocení kapitálové přiměřenosti banky.
Kapitál Tier 1
Kapitál Tier 1 se skládá z vlastního kapitálu a nerozdělených zisků - zveřejněných v jejich účetní závěrce - a je primárním ukazatelem pro měření finančního zdraví banky. Tyto prostředky vstupují do hry, když banka musí absorbovat ztráty, aniž by ukončila obchodní operace. Kapitál Tier 1 je primárním zdrojem financování banky. Obvykle drží téměř všechny akumulované prostředky banky. Tyto prostředky jsou vytvářeny speciálně na podporu bank, když jsou ztráty absorbovány, takže nemusí být zrušeny běžné obchodní funkce.
V rámci Basel III je minimální kapitálový poměr tier 1 10, 5%, který se vypočítá jako podíl kapitálu tier 1 banky na celkových rizikově vážených aktivech (RWA). RWA měří vystavení banky úvěrovému riziku z úvěrů, které upisuje.
Předpokládejme například, že finanční instituce má na celkových aktivech úrovně 1 200 miliard USD. Mají hodnotu rizikově vážených aktiv 1, 2 bilionu. Při výpočtu kapitálového poměru dělí riziko ve výši 200 bilionů dolarů o 1, 2 bilionu dolarů na kapitálový poměr 16, 66%, výrazně nad požadavky Basel III.
Rovněž existují další požadavky na zdroje fondů úrovně 1, aby se zajistilo, že jsou k dispozici, když je banka potřebuje použít.
Kapitál úrovně 2
Kapitál Tier 2 zahrnuje nezveřejněné prostředky, které se neobjevují ve finančních výkazech banky, rezervách z přecenění, hybridních kapitálových nástrojích, podřízených termínovaných dluzích - známých také jako juniorské dluhové cenné papíry - a obecných ztrátách z úvěrů nebo nevybraných rezervách. Přeceněné rezervy jsou účetní metodou, která přepočítává současnou hodnotu podílu, který je vyšší, než jaký byl původně zaznamenán jako u nemovitostí. Hybridní kapitálové nástroje jsou cenné papíry, jako jsou konvertibilní dluhopisy, které mají jak kapitálové, tak dluhové vlastnosti.
Kapitál Tier 2 je doplňkový kapitál, protože je méně spolehlivý než kapitál Tier 1. Je obtížnější přesně měřit kvůli jeho složení aktiv, které je obtížné likvidovat. Banky často dělí tyto prostředky do skupin na horní a dolní úrovni v závislosti na charakteristikách jednotlivých aktiv.
V roce 2019 činí v rámci Basel III minimální celkový kapitálový poměr 12, 9%, což znamená, že minimální kapitálový poměr úrovně 2 je 2% oproti 10, 9% pro kapitálový poměr úrovně 1. Předpokládejme, že stejná banka vykázala kapitál úrovně 2 ve výši 32, 526 miliard USD. Její poměr kapitálu úrovně 2 za čtvrtletí činil 32, 526 miliard dolarů / 1, 243 bilionů dolarů = 2, 62%. Celkový poměr kapitálu tak činil 16, 8% (14, 18% + 2, 62%). V rámci Basel III banka splnila minimální poměr celkového kapitálu 12, 9%.
Klíčové cesty:
- Podle Basel III musí být aktiva banky 1. a 2. úrovně alespoň 10, 5% jejích rizikově vážených aktiv, z 8% v rámci Basel II. Kapitál Tier 1 je primárním zdrojem financování banky. Kapitál Tier 1 se skládá z vlastního kapitálu a nerozděleného zisku. Kapitál Tier 2 zahrnuje rezervy z přecenění, hybridní kapitálové nástroje a podřízený termínovaný dluh, obecné rezervy na ztráty z úvěrů a nezveřejněné rezervy. Kapitál Tier 2 je považován za méně spolehlivý než kapitál Tier 1, protože je obtížnější jej přesně vypočítat a jeho likvidaci je obtížnější.
