Co je autorizovaný analytik alternativních investic (CAIA)?
Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA) je profesionální označení udělené asociací Chartered Alternative Investment Analyst Association uchazečům, kteří absolvovali zkoušky úrovně I a úrovně II. Asociace analytiků pro alternativní investování zřídila certifikaci CAIA, která potvrzuje, že držitelé splnili vzdělávací standard asociace pro specialisty v oblasti alternativních investic. Mezi alternativní investice, které je autorizovaný analytik alternativních investic školen k hodnocení, patří hedžové fondy, rizikový kapitál, soukromý kapitál, fondy fondů, deriváty a investice do nemovitostí.
Klíč s sebou
- Analytici alternativního investování jsou školeni k posuzování alternativních investic, jako jsou hedgeové fondy, rizikový kapitál a soukromý kapitál. Označení CAIA je také užitečné pro lidi, kteří spravují derivátové knihy nebo obchodní stoly. Ačkoli CFA zahrnuje alternativní investice, pokrytí CAIA je více v -hloubka.
Porozumění autorizovaného analytika alternativních investic (CAIA)
Označení Chartered Alternative Investment Analyst je určeno pro finanční profesionály, kteří budou pracovat především v alternativním investičním prostoru. To obvykle znamená, že lidé pracující pro zajišťovací fondy a soukromý kapitál, i když označení CAIA je užitečné také pro lidi, kteří pracují pro tradiční finanční instituce v netradičních rolích, jako jsou ti, kteří spravují derivátovou knihu nebo obchodní oddělení.
Požadavky na označení autorizovaného analytika alternativního investování
Za účelem získání jmenování musí mít jednotlivci alespoň jeden rok odborné praxe a bakalářský titul v USA a musí projít dvouúrovňovým studijním plánem, který zahrnuje témata od kvalitativní analýzy a teorií obchodování alternativních investic po indexaci a benchmarking. Zkouška úrovně I zahrnuje 200 otázek s možností výběru z několika odpovědí na:
- Profesionální standardy a etika Zajišťovací fondyÚvod do alternativních investicPrivate Management akciových rizik a správa portfoliaStraktované produktyReal Assets
Zkouška úrovně II zahrnuje 100 otázek s možností výběru z více odpovědí a tři sady otázek na eseje. Otázky jsou každoročně aktualizovány, aby odrážely pokrok odvětví. Otázky se týkají:
- KomodityProfesionální etika a standardyPrivate EquityAlokace majetku a institucionální investoři Strukturované produkty Zajišťovací fondy a spravované futuresRealitní aktiva
Zkoušky se konají v březnu a září a Asociace analytiků alternativních investičních analytiků doporučuje alespoň 200 hodin studia.
Náklady na zápis jsou 400 USD a registrace na zkoušky I a II je 1 250 $ na každou zkoušku. Jakmile jsou certifikovány, existují roční poplatky za členství ve výši 350 USD za jeden rok nebo 650 USD za dva roky a nástroj autoevaluace, který bude dokončen každé tři roky, aby se zachovalo označení. První žadatelé o registraci a členové některých partnerských organizací se mohou kvalifikovat na stipendia nebo slevy, které pomohou uhradit náklady na zápis a účast na zkouškách úrovně I a II.
Rozdíly mezi CAIA a CFA
Podobně jako získání certifikace Chartered Financial Analyst (CFA), vlastnictví CAIA poskytuje jednotlivcům přístup k pracovním místům, kapitolám členů a zdrojům vzdělávání. Protože rozsah alternativních investic se výrazně liší od rozsahu konvenčních investic, jako jsou akcie, dluhopisy, podílové fondy a fondy obchodované na burze, bylo označení CAIA vytvořeno s cílem rozlišit ty jednotlivce, kteří jsou nejlépe kvalifikovaní při řešení této třídy investic.. CFA zahrnuje obsah alternativních investic, ale CAIA se ponoří mnohem hlouběji do tématu a metod oceňování specifických pro každé z nich.
Z těchto dvou je CFA považováno za obtížnější získat, protože zkoušky pokrývají více obsahu a historicky měly nižší úspěšnost než zkoušky CAIA. Celkově je CFA považována za vynikající obecné označení pro finanční průmysl, ale CAIA může být rozhodujícím činitelem ve specializovaných oblastech financování, jako jsou soukromé kapitálové fondy nebo zajišťovací fondy.
