Co je filtrovací pravidlo?
Pravidlo filtru je obchodní strategie, ve které technický analytik stanoví pravidla pro to, kdy nakupovat a prodávat investice, na základě procentních změn oproti předchozím cenám. Pravidlo filtru je obecně založeno na dynamice cen nebo na přesvědčení, že rostoucí ceny mají tendenci nadále růst a klesající ceny mají tendenci dále klesat. Určitý procentní nárůst vyvolá nákup, zatímco určitý procentuální pokles spustí prodej.
Obchodník se však mohl rozhodnout udělat i opak. Je to subjektivní strategie, protože zvolená procentuální úroveň je založena na interpretaci cenové historie akcií analytikem.
Klíč s sebou
- Pravidlo filtru je obchodní strategie založená na předem stanovených změnách cen, obvykle kvantifikovaných jako procento. Obchodník určuje změnu ceny, kterou chtějí použít, na základě analýz grafů a určení, které procento se nejlépe hodí pro to, čeho se snaží dosáhnout. obchodník musí také určit, na čem je změna cen založena, jako jsou uzavírací ceny, posun nad vysokou nebo nízkou nebo nějakou jinou důležitou technickou úroveň cen.
Porozumění filtrovacím pravidlům
Techničtí analytici využívají při nastavování parametrů obchodování s pravidly filtru své uvážení. Pravidla filtrování budou obecně založena na historických trendech a cenových modelech cen identifikovaných z cenového grafu aktiva. Například technický obchodník si může všimnout, že jakmile cena vzroste o 5% z určité úrovně, má sklon pohybovat se o 10% stejným směrem. Obchodník by proto mohl využít tohoto výhoda pomocí pravidla filtru a sledováním zásob (nebo jakéhokoli aktiva, pro které je pravidlo prospěšné), které posunou 5% z předchozí zavírací ceny, nízké nebo vysoké. Obchodník nebo analytik také určuje, jakou cenu zakládají odklon, jako je vysoká, nízká nebo blízká cenová lišta nebo nějaká jiná technicky důležitá cenová hladina.
Procento bude obvykle založeno na krátkodobějších trendech, které často vedou k aktivaci cenového filtru u cenných papírů pohybujících se mezi 1% a 10%. Úrovně by mohly být menší, například 0, 2% nebo 0, 5%, pokud jsou založeny na vnitrodenních pohybech cen.
Například podle pravidla filtru 1% nákup / prodej obchodník koupí akcii, když její cena vzroste o 1% nad předchozí blízko (nebo nízkou či vysokou) a prodá ji, když její cena klesne o 1% pod předchozí blízko (nebo nízká nebo vysoká).
Obchodník se také musí rozhodnout, zda bude obchodovat v obou směrech, nahoru a dolů, nebo pouze v jednom směru. Například, pokud je trend vzestupný, obchodník se může rozhodnout koupit, když cena vzroste o 1%, a prodat, když cena klesne o 1%, ale nezkrátí prodej, když klesne o 1%.
Jiný obchodník se může rozhodnout koupit při 1% zvýšení a prodat a krátce po 1% poklesu. Poté, když vzrostou o 1%, zakrývají krátkou a zase dlouhou. V tomto případě mají vždy pozici.
Filtr implementace pravidel
Implementace pravidel filtru vyžaduje software, který tuto funkci poskytuje. Obecně lze obchodní software nebo grafy technické analýzy nastavit tak, aby poskytovaly výstrahy nebo automaticky prováděly obchody na základě preferencí investora.
Někteří obchodníci se mohou rozhodnout pro automatizované obchodování, které jim umožní rychleji využívat obchodní příležitosti. Když je spuštěn signál, software automaticky převezme obchod. V jiných situacích mohou obchodníci chtít být upozorněni na změny cen, aby mohli učinit svá vlastní rozhodnutí o investování.
V závislosti na nastavených parametrech může pravidlo filtru vést k velkému počtu obchodů nebo malému počtu obchodů každý den, týden, měsíc nebo rok. Malé parametry, například 1%, spustí mnohem více obchodů než filtr 15% nebo 20%.
Při velkém počtu obchodů je faktorem provize a velikost pozice. Provize by měly být dostatečně nízké a pozice dostatečně velké, aby pokryly náklady na časté obchodování s malými pohyby cen.
Příklad pravidla filtru pro denní obchodní akcie
Předpokládejme, že obchodník má zájem uplatnit na Twitter Inc. (TWTR) pravidlo filtru 0, 6%.
Pokud se cena pohybuje o 0, 6% z nedávné výkyvy vysoké nebo nízké, obchodník vstoupí tímto směrem. Pokud cena klesne o 0, 6% v opačném směru (mimo výkyv vysoký nebo nízký), opustí svou původní polohu a rezervní pozice. Jako další filtr použijí strategii pouze mezi 9:30 a 12:00 EST. Každá otevřená pozice je opuštěna v poledne.
Graf ukazuje, jak se to mohlo odehrát v den, kdy se akcie během povoleného časového období posunuly o více než 3%.
Twitter 1 minutový graf s aplikovaným obchodem s pravidly filtru. TradingView
První obchod má za následek zisk 2, 29%. Výsledkem druhého obchodu je zisk 0, 14%. Výsledkem třetího obchodu je zisk 0, 03%. To nepředpokládá žádný skluz při objednávkách. Provize musí být rovněž zohledněny.
