Anuity jednou přišly ve dvou základních variantách. Na jedné straně byly fixní anuity, které majiteli poskytovaly skromné výnosy, ale bezpečnost zaručených plateb. Alternativou byl variabilní typ, jehož návratnost byla založena na tom, jak dobře konkrétní košík zásob fungoval. V novějších letech však měli anuitní zákazníci třetí, antedatovanou anotaci na střední úrovni.
Klíč s sebou
- Indexované anuity slibují zaručený výnos plus jeden založený na tržním indexu, jako je S&P 500. Mnoho anuitních smluv uplatňuje zaručenou úrokovou sazbu pouze na část peněz, které platíte v prémii. Váš tržní výnos může být také nižší než skutečný procentuální zisk na trhu.
Indexované anuity mají zaručený výnos plus tržní výnos. Výsledkem je vyšší potenciál než tradiční pevná smlouva, s menším rizikem než variabilní anuita.
Pokud údaje o prodeji naznačují, mnoho investorů považuje indexované anuity za „nejlepší z obou světů“. Podle agentury LIMRA Secure Retirement Institute dosáhly tržby v roce 2018 rekordních 69, 6 miliard USD - nárůst o 9 miliard USD oproti předchozímu rekordu v roce 2016.
Před skokem do indexované anuity by si však investoři měli přečíst drobný text. I když tyto produkty mohou představovat dobré řešení pro určitá portfolia, jsou notoricky známé a mohou se výrazně lišit v kvalitě.
Jak fungují indexované anuity
Stejně jako u ostatních anuitních smluv jsou indexované anuity prodávány pojišťovnami a vyžadují, aby kupující provedl jednorázovou platbu nebo řadu plateb pojistného. Poté, v předem stanoveném termínu, vyplácí anuita buď jednorázovou částku, nebo pravidelně naplánované platby držiteli anuity.
Přesně kolik byste dostali, je jedním z aspektů indexovaných anuit, které vám mohou nechat poškrábat hlavu. Pro začátečníky se část vašeho výnosu se zaručeným úrokem nemusí vztahovat na celou částku pojistného, které platíte. Ve většině států je zaručený minimální výnos 1% až 3% úrok z alespoň 87, 5% zaplaceného pojistného. Tato ustanovení se liší v závislosti na společnosti, proto je důležité přečíst si podrobnosti smlouvy.
Tržní část výnosu je založena na výkonnosti konkrétního indexu, jako je S&P 500. Pokud však index stoupne o 15% jeden rok, neočekávejte, že vaše indexovaná anuita zaplatí tuto částku na vrcholu zaručený návrat. Některé společnosti používají to, co se nazývá „míra účasti“, což je míra zisku na trhu, kterou předají držiteli anuity. Například pokud je míra účasti 70% a trh v daném roce stoupne o 10%, bude návratnost související s indexem pouhých 7%.
Některé pojišťovny také stanovily strop svých tržních výnosů. Například jejich maximální výplata by mohla být 8%, i když je index, na který je vaše anuita navázán, mnohem výkonnější.
Vzorec pro výpočet tržních výnosů se u jednotlivých pojišťovacích dopravců značně liší, proto je důležité porozumět detailům. Ale pozor: Některé indexované anuity umožňují společnosti změnit míru účasti nebo strop i po zakoupení anuity.
Můžete ztratit peníze
Zatímco indexované anuity jsou považovány za konzervativnější než variabilní anuity - a vytvářejí prodejní místo pro jejich zaručený výnos - přesto představují rizika. Jedním z nich je, pokud se potřebujete z smlouvy včas dostat z důvodu finanční krize nebo jiné naléhavé potřeby. Zatímco někteří pojišťovny zkrátily takzvané kapitulační období, většina z nich stále vyžaduje, abyste se drželi s anuitou po dobu pěti až 10 let nebo čelili značnému poplatku za kapitulaci, který by mohl mít za následek, že z anuity bude vráceno méně peněz, než do ní vložíte. Kromě toho by se vzdání vaší politiky mohlo stát 10% daňovou sankcí od IRS.
Je také důležité si uvědomit, že spolehlivost anuit závisí na finanční síle společnosti, která je vydává. Pokud je pojišťovna nedostatečně kapitalizována, existuje vnější šance, že nebude schopna napravit svou plnou záruku. Nezapomeňte se podívat na finanční hodnocení firmy od klasifikačních agentur, jako jsou AM Best, Standard & Poor's a Moody's. Držte se dopravců, kteří získávají nejvyšší známky od více agentur.
Broker však získá tukovou komisi
Pravidla labyrintu, kterými se řídí indexované anuity, nejsou jediným důvodem, proč jsou kontroverzní. Pojišťovací společnosti obvykle platí makléřům statnou provizi za prodej takových produktů, které, spravedlivě nebo ne, mohou vyvolat podezření, proč jsou doporučovány. Zatímco provize v posledních letech klesla, pojišťovny nadále platí v průměru více než 5% makléřům, kteří je prodávají.
Vyhledání rady spolehlivého investičního profesionála, zejména toho, kdo nemá finanční pobídku k prosazení konkrétního produktu, vám může pomoci učinit rozhodnutí, které nejlépe vyhovuje vašim cílům.
