Populární obchod FAANG může být pro tento býčí tržní cyklus mrtvý, přičemž pět složek čelí protivětru z geopolitického napětí, nasycení produktu a medvědí posun v sentimentu vyvolaný četnými problémy s ochranou soukromí. Mnoho bývalých roztleskávaček nyní vidí tyto příliš velké až příliš neúspěšné operace jako velmoci velkého bratra, čichání našeho soukromého života prostřednictvím chatových domácích asistentů, stránek pro těžbu dat a těch handheld marketingových nástrojů, které nazýváme smartphony.
Vlastnictví FAANG fungovalo dobře až do července 2018, kdy společnost Facebook, Inc. (FB) překonala řadu pozic a po prvním odhadu příjmů poprvé od roku 2015 klesla o více než 40 bodů. Alphabet Inc. (GOOGL) se navíc na špičce a téměř klesla 20% v posledních třech měsících, což poprvé překonalo 200denní exponenciální klouzavý průměr (EMA) poprvé od dubna. Netflix, Inc. (NFLX) právě dosáhl šestiměsíčního minima a nechal jen Amazon.com, Inc. (AMZN) a Apple Inc. (AAPL), aby chránil zájmy ostatních býků.
Amazonská populace by mohla být dalším domino, které padne do medvědí FAANG rovnice. Akcie začaly poprvé v srpnu 2018 2 000 USD, kdy dosáhly historického maxima na 2 050, 50 USD a uvolnily se do obchodního pásma, které začátkem října začalo klesat. Akcie právě porušily začátkem října podporu a dosáhly 200denní EMA poprvé od listopadu 2016. Pokud akcie Amazonu překročí tuto úroveň, Apple bude jedinou komponentou stále obchodující nad touto hlavní linií v písku.
Bohužel je pro techniky obtížné interpretovat odolnost společnosti Apple jako dobrou zprávu, protože dynamika zpomalení nadále eskalovává, což usnadňuje burze rozbít 200denní EMA, než aby ostatní komponenty znovu zapojily odpor. Klouzavý průměr Apple se nyní nachází blízko 195 $, což vyžaduje zlom psychologické úrovně 200 $. To pravděpodobně nebude dobře sedět s technicky orientovanými akcionáři.
Co koupit, když se FAANGy odrazí
Obchodníci by měli očekávat vlnu hovorů na dně, když se FAANG odrazí, ale skákání naslepo je špatný nápad vzhledem k širokému technickému poškození. Zdravý rozum by diktoval nákup Apple, protože je to nejlepší hráč, ale nejslabší hry často generují nejvíce vzhůru, když trhy otřásají krátkými prodejci. Výsledkem je, že Facebook vypadá jako hra s odrazem - ale pouze pro obchodníky s pozicí, kteří mají osvědčené dovednosti v oblasti řízení rizik. Současně nákup akcií v naději, že udeří nové maxima, vypadá jako předpis pro selhání.
Akcie Facebooku právě dokončily 100% retracement z března do červencové rallyové vlny mezi 149 $ a historickým maximem na 218, 42 $. Akcie akcie ve středu podbřezaly, ale pravděpodobně se v nadcházejících sezeních usadí poblíž 150 USD, a to ještě před přeprodaným odskokem. 200denní EMA ve výši 173 $ vypadá jako logický vzestupný cíl tohoto uptiku, který se promítá do 10% až 15% potenciálu zisku, než prodejci znovu načtou pozice.
Tato obchodní strategie bude vyžadovat koncové zastavení, uzamčení zisků, když odrazí shromažďuje páru. Není moudré „to koupit a zapomenout na to“, protože akcie jsou nyní zapojeny do aktivního sestupného trendu a neexistují žádné záruky, že by se vzestupná situace mohla odvíjet podle očekávání. Mějte na paměti, že nejhorší věcí, která se může stát, pokud vyděláte peníze na této pozici, bude opět se zamilovat, což umožní naději na překonání matematiky a technické přesnosti.
Sečteno a podtrženo
Tři z pěti akcií FAANG prolomily své 200denní EMA, což signalizuje potenciální konec populární obchodní strategie.
