Slack Technologies Inc., poskytovatel cloudových nástrojů a služeb, které usnadňují spolupráci na pracovišti, bude tento týden zveřejněn. Společnost požádala o počáteční veřejnou nabídku (IPO) u Komise pro cenné papíry a burzu USA (SEC) dne 26. dubna 2019. Na trh již zasáhlo několik vysoce nabízených IPO, protože se soukromé technologické společnosti snaží zveřejnit, zatímco hlavní indexy amerického akciového trhu jsou na historickém maximu nebo v jeho blízkosti. Klíčové skutečnosti související s IPO Slack jsou shrnuty v následujících tabulkách.
Slack Technologies IPO: Základní fakta
- Strukturována jako přímá veřejná nabídka (DPO) Existující soukromě vlastněné akcie budou prodány veřejnosti. Trh, nikoli investiční bankéři, určí nabídkovou cenu. Začneme obchodovat dne 20. června na newyorské burze cenných papírů (NYSE) pod symbolem “ PRÁCE „Společnost obdržela referenční cenu 26 USD za každou akcii, což by společnosti dalo ocenění ve výši 15, 7 miliard USD
Finanční přednosti
- Příjmy ve výši 400, 6 milionu USD ve fiskálním roce končícím 31. ledna 2019Výnosy o 82% z předchozího fiskálního roku Ztraceny 140, 7 milionu USD v posledním fiskálním roce oproti 140, 1 milionu USD v předchozím roce Míra vypálení v posledním fiskálním roce byla 97 milionů $ protože zákazníci splatí frontCash, peněžní ekvivalenty a obchodovatelné cenné papíry: 841, 1 milionu USD
Statistiky použití
- Denní aktivní uživatelé přesahují 10 milionůKolektivní týdenní využití přesahuje 1 miliardu zpráv a 50 milionů hodinTypický placený uživatel připojený po dobu 9 hodin alespoň na jednom zařízení za pracovní denTypický placený uživatel má za pracovní den více než 90 minut aktivního využití
Data předplatitele
- Používá více než 600 000 organizací se třemi a více zaměstnanciVíce než 500 000 organizací je v současné době na programu bezplatného předplatnéhoVíce než 95 000 organizací je placených zákazníků k 30. dubnu 2019. Placení zákazníci se v posledním fiskálním roce od minulého roku zvýšili o 49% Plány plateb jsou měsíční nebo ročně, podle počtu uživatelůPlatí zákazníci zahrnují více než 65 společností z Fortune 100Has 575 velkých zákazníků, kteří platí 100 000 nebo více dolarů ročně, až o 93% 575 velkých zákazníků přispělo 40% z celkových výnosů v posledním fiskálním roce
Změna strategického směru
Slack je příkladem společnosti, která při svém růstu změnila strategické směřování. Slack, začínající jako herní firma s názvem Tiny Speck, v roce 2009, nakonec viděl větší příležitost při komercializaci softwaru pro zasílání zpráv, který původně vyvinul výhradně pro interní použití, jako alternativa k tradičnímu e-mailu.
DPO vs. IPO
Výběrem přímé veřejné nabídky (DPO) by měl Slack ušetřit desítky milionů dolarů v poplatcích, které by jinak byly placeny investičním bankéřům, upisovatelům a členům prodejního syndikátu v typickém IPO, jak je popsáno níže, uvádí časopis. Slack pověřil Morgan Stanley, aby poradil tvůrci trhu Citadel Securities LLC při stanovení otevírací ceny svých akcií, která bude záviset na objednávkách na nákup a prodej.
Morgan Stanley hrál podobnou roli pro službu streamování hudby Spotify SA (SPOT), když tato společnost v roce 2018 prošla trasou DPO, dodává časopis. Ke dni 18. června 2019 byly akcie Spotify 9, 8% pod jejich počáteční cenou v první den obchodování, 3. dubna 2018, a 24, 8% pod historicky nejvyšší hodnotou, čehož bylo dosaženo při vnitrodenním obchodování 26. července., 2018.
Jak se liší tradiční IPO
Ve velké většině IPO společnost, která se chystá na veřejnost, angažuje investiční investiční bankovnictví, aby spravovala nabídku, odhadovala poptávku a podle toho stanovovala počet nabízených akcií a nabídkovou cenu. V každé významné IPO významná investiční investiční banka sestaví syndikát, který zahrnuje další společnosti investičního bankovnictví a makléřské firmy, které budou sdružovat kupce mezi drobnými i institucionálními investory.
Dvěma hlavními kategoriemi IPO jsou nejlepší úsilí a pevné závazky. V případě pevného závazku se investiční bankéři, kteří jej upisují, slibují zvýšit konkrétní minimální částku pro emitenta. Naproti tomu žádná taková záruka není poskytnuta s ohledem na nejlepší dohodu o úsilí. V důsledku toho jsou poplatky zaplacené emitující společností svým upisovatelům za pevné závazky obchodů vyšší, aby se kompenzovalo přidané riziko. Výběrem DPO se Slack v podstatě rozhodl pro levnou verzi nejlepší nabídky úsilí.
