Podílové fondy se staly neuvěřitelně populární možností pro širokou škálu investorů. Důvodem je především automatická diverzifikace, kterou nabízejí, jakož i výhody profesionálního řízení, likvidity a přizpůsobitelnosti.
Diverzifikace
Diverzifikace je název hry při investování, protože umožňuje investorovi rozložit své celkové riziko na širokou škálu investic. Aby se dosáhlo optimální diverzifikace v portfoliu s vlastním řízením, musí investor nebo jeho finanční poradce zkoumat a sledovat četné investice v různých sektorech a trzích.
Chcete-li například vyvažovat vysoce volatilní držení akcií, musíte do svého portfolia zahrnout také vysoce stabilní dluhopisy. Přestože vysoce volatilní akcie mohou nakonec přinést obrovské zisky, jsou stejně pravděpodobné, že vás budou stát značnou část vašeho investičního kapitálu. Vládní nebo vysoce hodnocené podnikové dluhopisy naopak pravděpodobně neztratí časem žádnou jistou hodnotu a je zaručeno, že každý rok zaplatí pevnou částku úroku. Tyto dluhopisy jsou proto extrémně nízkorizikové, ale nabízejí také nižší potenciální zisk.
Toto je velmi jednoduchý příklad diverzifikace. Ve skutečnosti je úplná diverzifikace mnohem složitější. Podílové fondy jsou oblíbené, protože veškerou práci na tvorbě optimálně diverzifikovaného portfolia zajišťují manažeři fondu. Díky této vnitřní diverzifikaci jsou vzájemné fondy obecně bezpečnější než investice do jednotlivých akcií.
Profesionální management
Dalším důvodem, proč jsou vzájemné fondy tak populární, je to, že jsou spravovány profesionály, kteří mají zkušenosti nezbytné k řádnému posouzení ziskovosti různých investic. Na rozdíl od jednotlivých investorů je u správců fondů méně pravděpodobné, že podlehnou nástrahám emočního investování motivovaného chamtivostí a strachem. Správci fondů jsou také jedinečně motivováni, aby zajistili, že jejich fondy jsou co nejziskovější, bez ohledu na jejich vlastní názory na společnosti nebo vlády, které vydávají aktiva v portfoliu fondu.
Investice do podílového fondu navíc zajistí, že se investor nemusí bát výzkumu a načasování obchodů. Díky profesionální správě správce fondu vybírá každé aktivum a rozhoduje, kdy a jak nakupovat nebo prodávat, aby dosáhl co nejvyšší návratnosti.
Likvidita
Jednou z hlavních výhod investování na akciovém trhu je, že investoři mohou libovolně nakupovat a prodávat akcie. Podobně lze akcie nebo podílové listy otevřených podílových fondů také zakoupit nebo prodat na základě uvážení akcionáře. Zatímco s akciemi podílového fondu se neobchoduje na trhu, jako jsou akcie nebo obligace, mohou akcionáři odkoupit akcie s fondem přímo nebo prostřednictvím registrovaného makléře. Většina podílových fondů je tedy stejně likvidní jako tradiční investice do akcií, ale s přidanými výhodami diverzifikace a profesionálního řízení.
Přizpůsobitelnost
Dalším důležitým faktorem, který přispívá k popularitě podílových fondů, je k dispozici téměř nekonečný počet produktů. Bez ohledu na vaše investiční cíle nebo toleranci rizik existuje vzájemný fond, který vyhovuje vašim potřebám, od vysoce rizikových, vysoce výnosných akciových fondů až po fondy s minimálním rizikem, které nabízejí pomalejší a stabilnější růst, jakož i vše mezi tím.
Statistiky poradce
Rebecca Dawson
Silber Bennett Financial, Los Angeles, CA
Jedním z hlavních důvodů, proč se podílové fondy staly populárními, je jejich nízká minimální výše investic. Typická minimální investice je 1 000 dolarů na začátku, pak ještě méně na další investice nebo přemístění, díky čemuž jsou přístupné pro většinu investorů.
Kromě toho si indexové podílové fondy v poslední době získaly na popularitě, protože tržní indexy fungovaly mimořádně dobře. Skutečnost, že jsou diverzifikovány ve více třídách aktiv, je také činí atraktivními.
Díky tomu existují alternativy k podílovým fondům s různými strukturami, které také poskytují výhody diverzifikace. Investiční fondy (UIT) investují do fixního portfolia cenných papírů obvykle s dobou trvání 12–24 měsíců. Proto neúčtují roční výdaje jako podílové fondy, pouze počáteční provizi.
