Podle Michaela Kitcese v blogu Nerd's Eye View jsou „dva finanční důvody, proč začít, začít s finančním plánovačem?“ Prvním důvodem je získání nebo sloučení s finančním poradcem. další firma za účelem zvýšení výnosů a rozsahu. To se obecně týká větší praxe nebo instituce. Druhým důvodem je to, že nový plánovač se snaží začít podnikat a nechce si budovat praxi od základu. Nákup firmy může být častější u měničů kariéry se stávajícími finančními závazky.
V obou případech existuje důkaz, že udržení klientů a získání plných výhod během akvizice a bezprostředně po ní je obtížné. Jason Carroll z Live Oak Bank v článku Investment News popisuje běžné úskalí, ke kterým dochází při získávání praxe finančního poradenství. Patří mezi ně důležité odchody zaměstnanců, klienti mířící ke dveřím, prodejci, kteří se vracejí k obchodům, a skutečné výhody akvizice, které se nestanou za cenu. Carroll dále hlásí výsledky průzkumu skupiny Aite Consulting Group z roku 2012, který uvádí, že 33% poradců, kteří nakupují zavedenou praxi, připustilo, že si ponechali méně než 50% klientské základny prodávajícího.
Proveďte audit kultury
Každé podnikání má svou vlastní kulturu, hodnoty, pracovní styly a taktiku. Lidé, kteří chtějí koupit firmu, mají také vlastní očekávání, jak by měla být společnost řízena, takže existuje potenciál ke konfliktu ještě před zahájením transakce.
Kromě možnosti neshod v důsledku odlišných filozofií řízení existují i další negativy, které přicházejí s myšlenkou prodeje. Fúze a akvizice děsí stávající klienty a zaměstnance. Zaměstnanci se obávají, že přijdou o práci. Klienti, kteří se přihlásili k jedné firmě, se potýkají s myšlenkou, že jejich účty budou zpracovány společností, kterou si nevybrali.
Pro zvládnutí tohoto procesu je zásadní jasná komunikace a trpělivost. Kupující se musí sejít s prodávajícím a zaměstnanci, aby zjistil firemní étos uvnitř firmy. Dále musí nabyvatel plně pochopit klientské protokoly a vyhodnotit stávající procesy. Všechny zúčastněné strany musí pochopit, v jaké fázi akvizice je a jak všechno probíhá. Transparentnost minimalizuje obavy a obavy zaměstnanců a klientů. Pokud kultura není vhodná, nebojte se odejít.
Ověřte zvukové finance na obou koncích
Prodávající i kupující musí být v silném finančním stavu. Pokud je nákup financován z dluhů, pak musí existovat dostatek podnikových peněžních toků, aby bylo možné splácet dluhy. Nabyvatel by si měl najmout účetního, aby prozkoumal knihy a hledal udržitelný příjem a jakékoli červené vlajky. Klíčové jsou scénáře typu what-if. Při akvizici firmy vezměte v úvahu limit, kolik klientů může být ztraceno při zachování solventnosti obchodu. Například, pokud je obchod kyselý se ztrátou 25% klientů praxe, pak kupující bude mít možnost vidět způsoby, jak vyrovnat výslednou ztrátu výnosů.
Při zkoumání financí zjistěte, jak firma vydělává peníze. Účtují se procentuální poplatek na základě spravovaných aktiv, hodinová sazba nebo jsou kompenzovány provizním modelem? Podívejte se na trendy růstu příjmů a výdajů. Studujte udržitelnost současných toků příjmů. (Další informace naleznete v části: Nejlepší tipy pro personální obsazení vaší finanční poradenské praxe.)
Pečlivě zkontrolujte všechny náklady. Zeptejte se sami sebe, zda se zdají být rozumné a zda se pravděpodobně zvýší. Je pravděpodobné, že kompenzační struktury, režijní a provozní náklady firmy zůstanou stejné nebo se zvýší? Při akvizici finanční poradenské firmy je velmi důležité zajistit, aby investice stála za to, když se podíváte do finanční kapsy stejně jako při nákupu jednotlivých akcií nebo jakéhokoli jiného druhu podnikání.
Vytvořte plán přechodu
Jakmile se rozhodnete, že si rozhodně chcete koupit, ujistěte se, že papírování je prověřeno právníkem se zkušenostmi s akvizicemi. Napište očekávání obou stran. Do této fáze zapojte zaměstnance a další poradce, abyste se u nové organizace cítili dobře. Položky, které je třeba zvážit, jsou; jasně definované povinnosti zaměstnanců, revidované obchodní praktiky a hierarchie zaměstnanců. Když všechny zúčastněné strany spolupracují, máte větší pravděpodobnost hladkého přechodu.
Pokud prodávající odchází z firmy, musí nového majitele náležitě seznámit s každým stávajícím klientem. Retence klientů je klíčem k udržení cash flow. Stejně jako stávající zaměstnanci a poradci musí být součástí diskuse o přechodu, musí si klienti být jisti, že kvalita služeb, které získají, se bude při novém řízení i nadále zlepšovat. Ujistěte se, že se o ně postarají, a zajistěte, aby byli dobře informováni. Požádejte klienty, aby se podělili o jakékoli dotazy nebo obavy, které by mohli mít, abyste mohli obejít a minimalizovat možné východy.
Sečteno a podtrženo
Aby se akvizice stala správnou, musíte si vzít čas. Nezanedbávejte červené vlajky, bez ohledu na to, jak malé. Nezapomeňte důkladně zkontrolovat svá zjištění a předpoklady pomocí důvěryhodných profesionálních kontaktů. Nakonec nezapomeňte, že se vždy můžete z obchodu vypořádat a hledat jiné podnikání, pokud si nejste jisti akvizicí.
