Co je metoda Cape Cod?
Metoda Cape Cod se používá k výpočtu ztrátových rezerv pro pojišťovny, které používají váhy úměrné ztrátové expozici a nepřímo úměrné vývoji ztrát. Metoda Cape Cod funguje za předpokladu, že pojistné nebo jiná objemová měřítka jsou známa pro historické roky úrazu a že konečné poměry ztrát jsou stejné pro všechny roky úrazu. Metoda Cape Cod se někdy nazývá metoda Stanard-Buhlmann.
Klíč s sebou
- Metoda Cape Cod, známá také jako metoda Stanard-Buhlmann, pomáhá s výpočtem ztrátových rezerv. Tato metoda počítá ztráty jako ztrátu k dnešnímu dni vydělenou expozicí a poté děleno konečným faktorem vývoje ztrát. Metoda Cape Cod vytváří konečné odhady ztrát pomocí interních i externích informací. Klíčovou nevýhodou metody Cape Cod je, že nezohledňuje variabilitu jak historických odhadů ztrát, tak faktorů vývoje ztrát, a předpokládá se, že vystavení ztrátám je v průběhu času konstantní.
Jak funguje metoda Cape Cod
Metoda Cape Cod je založena na rámci vytvořeném metodou vývoje ztrát Bornhuetter-Ferguson, ačkoli metody mají významné rozdíly. Metoda Bornhuetter-Ferguson také slouží jako rámec pro metodu řetězového žebříku a aditivní metodu. Primární rozdíl mezi metodami Cape Cod a Bornhuetter-Ferguson spočívá v tom, že metoda Cape Cod vytváří konečné odhady ztrát pomocí interních i externích informací.
V metodě Cape Cod jsou rezervy na ztráty vypočteny jako ztráta k dnešnímu dni vydělená expozicí a poté vydělena konečným faktorem vývoje ztráty. Jak ztráta k datu, tak míra expozice jsou upraveny o trend. Kumulativní ztráty se počítají pomocí run-off trojúhelníku, který obsahuje ztráty za běžný rok, jakož i pojistné a odhadce předchozích ztrát. To vytváří řadu závaží, která jsou úměrná expozici a nepřímo úměrná vývoji ztrát.
Zvláštní úvahy
Proces uspořádání známých metod rezervování ztrát, pod záštitou rozšířené metody Bornhuetter-Ferguson, jejíž součástí je metoda Cape Cod, vyžaduje identifikaci předchozích odhadců vývoje a očekávané konečné ztráty. Tento proces lze zvrátit kombinací složek různých metod k získání nových verzí rozšířené metody Bornhuetter-Ferguson. Princip Bornhuetter-Ferguson navrhuje současné použití různých verzí rozšířené metody Bornhuetter-Ferguson a porovnání výsledných prediktorů za účelem výběru nejlepších prediktorů a stanovení predikčních rozsahů.
Kritika metody Cape Cod
Metoda Cape Cod má určité nevýhody. Například nebere v úvahu variabilitu jak historických odhadů ztrát, tak faktorů vývoje ztrát, a předpokládá se, že ztráta expozice je v průběhu času konstantní. Tato metoda může pochopit vzniklé, ale nenahlášené ztráty (IBNR), pokud pojistitel v průběhu času upisuje stejné pojistky za nižší sazby.
Tato metoda také poskytuje větší váhu historickým zkušenostem než nedávné zkušenosti, protože zralejší roky nehod jsou blíže ke konečné ztrátě. Nejlepší postup pro pojistné matematiky je použití metody rezervování ztrát, která kombinuje metodu řetězového žebříku s metodou založenou na expozici, jako je metoda Cape Cod.
