Co je to ARM pouze pro zájem
Úroková hypotéka s nastavitelnou úrokovou sazbou (ARM) je typ hypotečního úvěru, u kterého je dlužník povinen platit pouze dlužné úroky každý měsíc po určitou dobu. Během období pouze úroků musí být zaplaceny pouze úroky nahromaděné v každém období a dlužník není povinen splatit dlužnou jistinu. Délka úrokového období se liší od hypotéky po hypotéku, ale může trvat kdekoli od několika měsíců až po mnoho let.
Po úrokovém období musí hypotéka odepisovat, aby hypotéka byla splacena do konce svého původního období. To znamená, že měsíční platby se musí po uplynutí počátečního úrokového období výrazně zvýšit. Úrokové ARM mají také pohyblivé úrokové sazby, což znamená, že úroková platba dlužila každý měsíc změny tržních podmínek.
VYDÁVÁNÍ DOLŮ Zájem pouze ARM
Úrokové hypotéky s nastavitelnou úrokovou sazbou nebo ARM jsou riskantní finanční produkty. Vypůjčovatelé nejen že riskují, že úrokové sazby porostou, ale také budou po vypršení období pouze úroků čelit balonové platbě. Navíc, protože zůstatek hypotéky se během úrokového období nesnižuje, je míra, při které domácí kapitál roste nebo klesá, zcela závislá na zhodnocení domácí ceny. Většina dlužníků má v úmyslu refinancovat pouze úrokové ARM před koncem období pouze pro úroky, ale snížení vlastního kapitálu to může ztížit.
Úrokové hypotéky s nastavitelnou úrokovou sazbou (ARMs) se v letech následujících po výbuchu bubliny na trhu s nemovitostmi staly předmětem velké kritiky. Vzhledem k tomu, že takové hypotéky mohou být neúmyslně levné na obsluhu během období pouze pro zájem, byly prodávány jako způsob, jak pro budoucí majitele domů koupit domy, které si nemohli dovolit. Vzhledem k tomu, že ceny nemovitostí v prvních letech dvacátých let tak rychle zhodnocovaly, hypoteční věřitelé přesvědčili mnoho majitelů domů, že si mohou koupit drahý dům pomocí ARM pouze pro úroky, protože pokračující posilování cen umožní těmto dlužníkům refinancovat svou půjčku před úrokem -končí období.
Když však domácnosti přestaly zhodnocovat hodnotu, mnoho dlužníků uvízlo v splácení hypotéky mnohem dále, než si mohli dovolit. A co je horší, protože prasknutí bubliny na trhu s nemovitostmi zatáhlo americkou ekonomiku do recese, způsobilo to také, že mnoho majitelů domů přišlo o práci, a splácení bylo ještě obtížnější.
Příklad ARM pouze pro zájem
Řekněme, že uzavíráte hypotéku s úrokovou sazbou s nastavitelnou úrokovou sazbou 100 000 USD, která je nastavitelná na 5%, s úrokovým obdobím pouze 10 let, po kterém následuje dalších 20 let plateb úroků i zásad. Za předpokladu, že úrokové sazby zůstanou na 5%, budete muset platit za prvních deset let úrok pouze za měsíc 417 $ měsíčně. Po skončení období úroků by se dlužná částka každý měsíc zdvojnásobila, protože byste pak museli začít provádět platby jistiny i platby úroků.
