SPDR Gold Trust (GLD) se shromáždil na šestiměsíční maximum, podpořené kritickými komentáři prezidenta Trumpa ohledně předsedy Federálního rezervního systému Jerome Powella a potřeby vyšších úrokových sazeb. Účastníci trhu vypadají, že sázejí, že útoky nakonec přinesou ovoce a sníží počet zvýšení sazeb v roce 2019, možná na nulu. Ještě důležitější je, že administrativa mohla najít způsob, jak dlouhodobě podkopat nezávislost Fedu a narušit křehkou rovnováhu mezi růstem a inflací.
Zásoby zlata se také zvýšily a zvedly VanEck Vectors Gold Miners ETF (GDX) na pětiměsíční maximum a na kritický test při 200denním exponenciálním klouzavém průměru (EMA). ETF (GDXJ) juniorských zlatých hráčů na trhu se rovněž shromáždil v klouzavém průměru, přičemž oba fondy se nyní broušejí do stran, zatímco čekají a uvidí, zda Trump eskaluje svou kritiku, nebo se dokonce pokouší vystřelit Powella, v prvním čtvrtletí roku 2019. Je rozumné tyto nástroje v příštích týdnech pozorně sledovat, protože shromáždění z těchto pohyblivých průměrů by vydalo nákupní signály.
Vzhledem k prezidentově neomezenému nadšení pro naléhání politicky zpoplatněných emisí na měsíce nebo roky najednou nemusí být příliš brzy na to, aby se do obchodování nebo do dlouhodobých portfolií přidala expozice zlata a hledal žlutý kov, který by konečně vytrhl ze základny. vstoupila po posledním sestupném trendu končícím v roce 2015. Úzké vedení sektoru vypadá pro tuto včasnou expozici výhodněji než fondy, čímž se zabrání trvalým zpožděním zabudovaným do těchto rozsáhlých nástrojů.
TradingView.com
Akcie Kirkland Lake Gold Ltd. (KL) vypukly v červnu 2017 nad 10měsíčním odporem na 8, 50 USD a vstoupily do uptrendu, který se v srpnu 2018 zastavil poblíž 24 USD. Akcie se stáhly zpět na 200denní EMA a v září se odrazily, ale uptick selhal o několik týdnů později a v listopadu dosáhl druhého testu klouzavého průměru. Záchranní kupci přišli na záchranu znovu a dokončili dvojitý obrat dna, před silným odrazem, který dosáhl odporu před třemi týdny.
Akcie okamžitě vypukly, vstoupily do rostoucího vzoru kanálu a zasáhly rekordně vysoké maximum 26, 47 USD. Navzdory této pozitivní akci akcie nevyřezaly jedinou úroveň podpory od horních dospívajících, což předpovídalo alespoň jeden zvrat a medvědí selhání dříve, než vzestupná dynamika převezme kontrolu. 50denní EMA, která nyní stoupá do říjnového výkyvu na 22 USD, vypadá jako nízkoriziková vstupní zóna, před pokračováním vzhůru v roce 2019.
TradingView.com
Akcie společnosti Barrick Gold Corporation (ABX) se v červenci 2016 odrazily na trojletém maximu na 23, 47 USD, poté, co čtyřletý sestupný trend snížil akcie na 26leté minimum v jednociferných číslech. Dlouhá řada nižších maxim do září 2018 vyřezala klesající trendovou linii, přičemž odpor nyní leží kolem 13, 50 USD. Akcie se na tuto úroveň odrazily v říjnu a poprvé namontovaly 200denní EMA od srpna 2017 a testovaly trendovou linii za poslední dva a půl měsíce.
Rally nad 14, 20 $ je vše, co je v tomto bodě potřeba k potvrzení dlouhodobé podpory klouzavého průměru a vytvoření víceletého porušení trendové linie. Tato událost by mohla nabídnout signál s nízkým rizikem nákupu, ale neočekávejte rychlý pokrok, protože uptick bude muset připojit tři nebo čtyři tvrdé úrovně odporu, než dosáhne kritického testu na vysoké rychlosti v roce 2016. Je zřejmé, že ostatní účastníci trhu vidí tuto rozvíjející se příležitost, protože ukazatele akumulace nyní stouply na 14měsíční maxima.
Sečteno a podtrženo
Zlato vstoupilo do tichého trendu v reakci na úsilí prezidenta Trumpa o spolitizaci Federálního rezervního systému a mohlo by se vypuknout, pokud se hrozby změní v činy. Přední zlaté zásoby vypadají jako nejziskovější způsoby, jak hrát tento obrat událostí, přičemž krátkodobé nákupní signály mají potenciál vytvářet zdravé dlouhodobé výnosy.
