Dow komponent McDonald's Corporation (MCD) prohrál ve středu a zmizel na Fedu poháněné rally po překonání odhadů čtvrtého čtvrtletí. Obrat rychlého občerstvení splnil také očekávání čtvrtletních příjmů, ale pokles meziročních výnosů o 3, 3% udržel potenciální akcionáře na okraji, obával se, že společnost McDonald's vytlačila poslední penny z víceleté reorganizace, která podpořila vyšší zisky.
Akcie překonaly v roce 2018 široké benchmarky, vykázaly roční roční výnos 3% a obrátily se do dvou bodů od listopadového maxima minulého týdne. Zprávy o výnosech vyvolaly spoustu kouře, ale malého ohně, vyřezávajícího devítibodový rozsah před 40-centovou ztrátou na zavíracím zvonku. Vyšší než průměrný objem se však přidal k medvědímu vzoru, který snížil ukazatel distribuce akumulace distribuovaného objemu v rovnováze (OBV) na prosincové minimum, čímž se vzdala veškeré kupní síly 2019.
Více zlověstně, dlouhodobé hodnoty relativní síly převrátily na stranu prodeje v lednu, což předpovídalo, že se akcie neprojeví navzdory blízkosti nových maxim. Pro tuto chvíli to znamená sledovat středeční minimum na 178, 67 USD, protože porušení by také přerušilo podporu 50denního exponenciálního klouzavého průměru (EMA) od 7. ledna, což zvyšuje šance na test na prosincovém minimu a potenciálně by mohlo dojít k dokončení medvědího dvojitého vrcholu. vzor.
MCD Měsíční graf (2007 - 2019)
TradingView.com
Akcie vypukly nad 2000 v roce 2007 na 49, 56 USD v roce 2007 a v prvním čtvrtletí roku 2008 se zastavily v polovině 60. let. V průběhu ekonomického kolapsu vyřezávaly diamantový vzor na vrcholu nové podpory a vykazovaly neobvyklou odolnost, která přispěla k sekundárnímu trh v roce 2010. Tento nárůst zaznamenal na začátku roku 2012 působivé zisky, které dosáhly 102, 22 USD a vyprodaly se v polovině 80. let, což znamená nejnižší minimum za posledních šest let.
Pokusy o útěk v letech 2013, 2014 a 2015 selhaly, ale kupní síla se po zavedení velmi populární nabídky celodenních snídaní zvýšila. Cenová akce konečně vyrovnala odpor v říjnu 2015, opět ignorovala široký tržní vítr a v květnu 2016 se zastavila nad 130 USD. Řádný pullback našel odhodlané kupce ve čtvrtém čtvrtletí, zatímco shromáždění do ledna 2018 vedlo k úspěšné reorganizaci, která zvýšila franšízový peněžní tok.
Akcie se prodaly na širokém trhu v únoru 2018 a o měsíc později nalezly podporu ve 140 $, což vedlo k osmiměsíčnímu basingovému trendu v $ 150 a 160 $. Říjnový útěk na základně dosáhl v listopadu nejvyšší hodnoty na 190, 88 $ v listopadu, než se otočil ocasem v 22-bodové neštěstí na konci roku. Měsíční stochastický oscilátor nyní přechází do prvního prodejního cyklu od dubna 2018, a to i přes odraz do ledna, předpovídající relativní slabost do druhého nebo třetího čtvrtletí.
Týdenní graf MCD (2015 - 2019)
TradingView.com
Cenová akce od roku 2015 vyřezala Elliottův pětivlnný rally, který vstoupil v páté vlně (třetí rallyová vlna) v únoru 2018. Tento nákupní impuls se v listopadu změnil po přidání 44 bodů. První vlna mezi srpnem 2015 a květnem 2016 přidala také 44 bodů, což zvyšuje pravděpodobnost, že se tříletý vzestup skončil, protože klasické Elliottské vzory často vyřezávají dvě stejně velké vlny rally.
To je však v tomto bodě spíše domněnka než skutečnost, protože cenová akce stále drží listopadový trh nad úrovní ledna 2018 vysoko. V prosinci testoval a přerušil podporu, ale tuto úroveň si v lednu znovu představil, zatímco zpráva o výdělcích za tento týden spustila druhý test. To zdůrazňuje význam středního minima, protože neúspěšný útěk také přidá důkaz, že Elliottova rally skončila.
Navíc akcie vstoupily do distribučního režimu tři týdny před vrcholem rally v listopadu a testují prosincové minimum po středoevropském velkém objemu, ale malém bodovém poklesu. Neschopnost získat půdu v den, kdy průmyslový průměr Dow Jones vzrostl téměř o 2%, také znamená medvědí divergenci, zejména s pozitivním výdělkem a pozitivním komentářem. Dohromady se doporučuje zvýšená opatrnost navzdory blízkosti populace k novým maximům.
Sečteno a podtrženo
Akcie McDonald's pravděpodobně dokončily víceletý uptrend a pravděpodobně vstoupí do dlouhého období nedostatečného výkonu.
