DEFINICE zdanitelného spinoff
Zdanitelné spinoff je odprodej dceřiné společnosti nebo divize veřejně obchodovanou společností, která bude podléhat zdanění kapitálových výnosů. Aby byla mateřská společnost kvalifikována jako zdanitelná transakce, musí se odprodat přímým prodejem divize nebo aktiv, které obsahuje. Zisky z prodeje budou zdaněny jako kapitálové zisky.
ODDĚLENÍ Daňové Spinoff
Spinoff nastane, když mateřská společnost oddělí část svého podnikání za účelem vytvoření nové obchodní dceřiné společnosti a rozdělí akcie nového subjektu svým současným akcionářům. Dceřiná společnost se stane zcela nezávislou na mateřské společnosti a bude fungovat zcela samostatně. Pokud mateřská společnost distribuuje akcie dceřiné společnosti svým akcionářům, je distribuce obecně splatná akcionáři jako výplata dividend. V takovém případě je investorům uložena běžná daň z příjmu rovnající se reálné tržní hodnotě přijaté akcie. Kromě toho je mateřská společnost zdaněna ze zabudovaného zisku (částka, kterou aktivum ocenilo) ze zásob dceřiné společnosti. Daň v tomto případě představuje daň z kapitálových zisků rovnou reálné tržní hodnotě distribuovaných akcií snížené o vnitřní základnu mateřské společnosti v akciích. Když je hotovost namísto zlomkových podílů ve spinoffu, zlomkové podíly jsou obecně zdanitelné akcionáři.
Zdanitelné spinoff přinese do společnosti likvidní aktiva, obvykle ve formě hotovosti. Nevýhodou této transakce je snížení příjmů z daně z kapitálových výnosů. Pokud si mateřská společnost přeje vyhnout se zdanění, může zvážit spinoff bez daně. Oddíl 355 zákoníku o vnitřních příjmech (IRC) poskytuje osvobození od zdanění transakcí ze spinoffů, což umožňuje korporaci rozdělit nebo rozdělovat akcie dceřiné společnosti v transakci, která je osvobozena od daně jak pro akcionáře, tak pro mateřskou společnost.
Typicky existují dva způsoby, jak může společnost zavést bez daně spinoff obchodní jednotky. Za prvé si společnost může zvolit, že jednoduše rozdělí nové akcie (nebo alespoň 80%) divize stávajícím akcionářům poměrným způsobem. Druhým způsobem, jak se společnost může vyhnout jakýmkoli kapitálovým ziskům z převodu, je to, že současným akcionářům dává možnost vyměnit akcie mateřské společnosti za stejnou akciovou pozici v spin-off společnosti nebo si zachovat svou stávající akciovou pozici v mateřské společnosti. To znamená, že akcionáři si mohou svobodně vybrat, kterou společnost věří, že nabídne nejlepší možnou návratnost investic (ROI).
