Oznámení cloudového gigantu Salesforce.com Inc. (CRM) o koupi datové analytické společnosti Tableau Software Inc. (DATA) za přibližně 15, 7 miliard USD pravděpodobně povede k závodu na zbrojení mezi společností Microsoft Corp. (MSFT), International Business Machines Corp. (IBM) a další hlavní hráči, kteří se snaží chránit své podíly na trhu. Citigroup v nedávné poznámce klientům zdůraznila nejpravděpodobnější nové cíle převzetí v cloudových, analytických a softwarových firmách.
Seznam Citigroup podle tržních limitů podle Barrona:
- Alteryx Inc. (AYX): 6, 89 miliardy USDTalend SA (TLND): 1, 23 miliardy USDMongoDB Inc. (MDB): 9, 13 miliardy elastických NV (ESTC): 5, 33 miliardy $Cloudera Inc. (CLDR): 1, 45 miliardy USDMicrostrategy Inc. (MSTR): 1, 36 miliardy USDTeradata Corp. (TDC): 4, 26 miliardy USD
Co to pro investory znamená
Akvizice společnosti Tableau společností Salesforce je letos čtvrtým největším obchodem s technologiemi na světě a svědčí o úmyslu společnosti Salesforce hájit své současné vedoucí postavení na trhu softwaru pro správu vztahů se zákazníky. Jak Microsoft, tak Adobe začali zasahovat do toho, co Saleforce považuje za svůj hlavní trávník v posledních letech. Salesforce také v loňském roce zakoupila webovou službu MuleSoft Inc. za 6, 5 miliardy dolarů a platformu elektronického obchodování Demandware Inc. za 2, 8 miliardy v roce 2016.
„Microsoft na trhu celkově dosahuje zisků, a to je způsob, jak se jim vrátit, “ řekl analytik společnosti Wedbush Securities Steve Koenig pro Wall Street Journal. "Rozšiřuje to jejich soupeření ze srdce analytického trhu."
Dohoda Salesforce – Tableau je pouze nejnovějším znamením, že giganti softwaru a cloud computingu se snaží rozšířit a hájit své podíly na trhu prostřednictvím obchodů M&A. Google získal minulý týden Looker za 2, 6 miliardy dolarů a Microsoft nakupuje kolem, aby podpořil svou cloudovou firmu Azure. IBM koupil Red Hat za 34 miliard dolarů a SAP koupil Qualtrics za 8 miliard dolarů v loňském roce.
Počítačová softwarová firma Alteryx by podle Citigroup mohla být jedním z dalších cílů a být silným strategickým zápasem pro IBM i Microsoft. Společnost by mohla poskytnout vývojářům a koncovým uživatelům, kteří by mohli přilákat lidi na platformu Watson AI společnosti IBM, nebo by mohla vytvořit synergie s cloudovou výpočetní službou společnosti Azure společnosti Microsoft.
Cloudová a datová integrační společnost Talend je dalším silným kandidátem na akvizici IBM, protože její velké datové a cloudové zaměření by doplnilo starší obchodní integraci IBM. V takovém případě by byla firma také silnou stránkou pro Oracle.
Podle výzkumníků Citi by společnost Elastic pravděpodobně nejlépe vyhovovala společnosti Microsoft v oblasti informačních technologií a analýzy dat. Silné stránky Elastic se mohly dobře sladit s open-source obchodem společnosti Github a Microsoft a jeho možnosti protokolování a vyhledávání by byly dobrým doplňkem Azure.
Dívat se dopředu
Vzhledem k tomu, že obři cloud computingu pokračují v boji za obranu a rozšíření svého trávníku, očekávejte, že akcie potenciálních cílů získají podporu, zejména s ohledem na odvážnou 42% prémii, kterou Salesforce bude při akvizici platit nad tržní hodnotou Tableau.
