Co je pás a podvazky?
Ve financích je „pás a podvazky“ hovorová fráze, která se používá k popisu konzervativních postupů půjčování.
Je založeno na myšlence, že nošení opasku a podvazků dává uživateli dva nadbytečné způsoby, jak zvednout kalhoty. Obdobně budou opatrní bankéři hledat nadbytečné vrstvy snižování rizika při rozhodování, zda poskytnout půjčky svým klientům.
Klíč s sebou
- Fráze „opasek a podvazky“ se používá k popisu konzervativních postupů půjčování. V závislosti na kontextu může mít buď pozitivní nebo negativní konotace. Standardy půjčování se v průběhu času obecně mění a během období stresu, jako je finanční krize 2007–2008, se zpřísňují..
Porozumění pásu a podvazky
Fráze pás a podvazky byly použity k popisu bankéřů, kteří požadují, aby úvěrové politiky byly dodržovány velmi přísně. Obecněji popisuje postoj, kdy chce několik vrstev bezpečnostních postupů zavedených pro minimalizaci rizika. Ačkoli tento termín může být použit komplementárním způsobem k popisu obezřetného a čestného věřitele, může také zprostředkovat výsměch chování, které je považováno za příliš konzervativní.
Po finanční krizi 2007–2008, která způsobila, že trhy byly sevřeny závažnou úvěrovou krizí, mnoho bank přistoupilo k přezkoumání potencionálních dlužníků. Žadatelé o úvěr museli projít několika fázemi ověřování příjmů a požadavků na placení rezervy, aby se mohli kvalifikovat pro půjčky. Ačkoli tato úroveň konzervatismu mohla být příliš přísná, v mnoha ohledech přispěl k tehdejší finanční krizi v mnoha ohledech opak subprime úvěrových praktik.
Pás a podvazky
Tato věta se objevila ve Wall Street Journal ve vztahu k Robertovi Rubinovi, který sloužil jako ministr financí v Clintonově administrativě na konci 90. let. Když se Rubin zeptal na svůj přístup k dodržování předpisů souvisejících s lobbováním poté, co převzal novou roli ředitele Citigroup (C), odpověděl, že společnost bude „… vůči nim být opasky a podvazky.“
Příklad reálného světa pásů a podvazků
Frázový pás a podvazky se často objevují v diskusích týkajících se zvýšených omezení úvěrových praktik. Jeden takový nedávný příklad lze nalézt na kanadském trhu s bydlením, kdy kanadská vláda v lednu 2018 zavedla přísnější hypoteční pravidla.
Podle těchto nových pravidel byly kanadské banky povinny zahájit screening nových žadatelů o hypotéku pomocí další metodiky „zátěžového testu“. Podle podmínek těchto nových kritérií byly banky povinny posoudit schopnost dlužníka platit pomocí vyšší z a) jejich smluvní sazby plus dalších 2% úroků a b) koncové pětky Bank of Canada (BOC) - roční referenční sazba.
Záměrem tohoto nového pravidla bylo vyzkoušet, zda by kanadští dlužníci byli schopni absorbovat potenciální zvýšení nákladů na jejich hypotéky v případě, že by úrokové sazby vzrostly. Ke změně pravidla došlo v kontextu, kdy úrokové sazby v průměru několik po sobě následujících let klesaly. Většina pozorovatelů nových pravidel je považovala za příklad bankovnictví pásů a podvazků. Někteří uvítali konzervativnější standardy, zatímco jiní je považovali za zbytečně restriktivní.
