IUL vs. celý život: přehled
Ti, kteří nakupují správné životní pojištění, mají širokou škálu možností, od levného termínového životního pojištění až po drahé trvalé životní pojištění. Pokud jde o druhou možnost, dvě populární možnosti jsou celé životní pojištění a index univerzální životní pojištění (IUL). Jednotlivci, kteří se rozhodnou mezi těmito možnostmi, by měli pečlivě prozkoumat své potřeby, než se zaváží k celoživotnímu rozhodnutí.
, podíváme se na hlavní rozdíly mezi těmito zásadami a několik tipů pro jednotlivce, kteří se mezi nimi rozhodnou. (Pro pozadí viz "Životní pojištění: Uvedení ceny na míru mysli.")
Klíč s sebou
- Trvalé životní pojištění poskytuje pojištění pro případ úmrtí po celou dobu života pojištěného. Trvalé pojistky nabírají peněžní hodnotu, kterou lze použít pro výplaty, jako jsou důchodové příjmy nebo nouzové spoření. Pojištění životních pojištění zaručují požitky s pevným pojistným a známým minimálním růstem. IUL) mají flexibilní platby s akumulací hotovosti vázané na výkonnost akciového indexu.
Celý životní pojištění
Celé životní pojistky existují už celá desetiletí. Obecně jsou tyto politiky považovány za nejbezpečnější možnost pro ty, kteří chtějí zajistit svou rodinu po smrti.
Pros
- Zaručené dávky při úmrtíPrémiové pojistné, které se nezvyšuje s ageOption k zaplacení nominální hodnoty za 10 let, 20 let nebo ve věku 65Option k zapůjčení proti peněžní hodnotě v případě potřeby později v životěInterest a výplaty hotovosti mohou být osvobozeny od daně z příjmu
Nevýhody
- Úroková sazba nemusí být zaručena (i když často bude minimální minimální sazba) Potenciální náklady na příležitost s nízkými relativními úrokovými sazbamiPremia nejsou flexibilní a musí být zaplacena důsledně
Indexované univerzální životní pojištění
Indexované univerzální životní pojištění jsou relativně nové. Jak jejich název napovídá, jejich výdělečný potenciál je vázán na akciový index. Obecně jsou tyto politiky rizikovější a komplexnější.
Indexované univerzální životní pojistky dávají pojistníkům možnost přidělit celé nebo část svého čistého pojistného (po zaplacení pojistného krytí a výdajů) na hotovostní účet. Tento účet připisuje úrok na základě výkonnosti podkladového indexu s dolní mezí 0% návratnosti a stropem úrokové sazby a / nebo stropem účasti na návratnosti.
Dynamika začíná být trochu temnější, když se podíváme na to, jak je vystavena expozice indexu. Namísto přímých nákupů akcií pojišťovna obvykle uzavírá opční smlouvy s využitím určité části pojistného, což jim umožňuje přenášet zisky směrem nahoru bez ztrát směrem dolů - ale za cenu dalšího rizika protistrany.
Mnoho pojišťoven poskytuje minimální kapitálové sazby mezi 1% a 4% a míry účasti kolem 50%, ačkoli některé poskytují nezaručené stropní sazby kolem 10% až 14% a míry účasti přesahující 100% v prodejních materiálech, podle na zprávu The Bishop Company LLC. Pokud podkladový index vrátí 20%, může pojistník realizovat pouze 10% až 12% návratnost s těmito limity. Použití akciových opcí rovněž vylučuje dividendy z jakéhokoli výpočtu návratnosti indexu, který obvykle představuje 2% až 4% celkové tržní návratnosti. Bez těchto výnosů mohou pojistníci generovat nižší výnos než referenční indexy.
Pros
- Zaručené výhodyFlexibilní platby pojistnéhoPotenciál pro vyšší úrokové výdělky Možnost půjčit si proti politice později v životě
Nevýhody
- Výnosy závisejí na výkonnosti vlastního kapitáluPokud index klesá, mohou být výnosy nižší, i když často existují minimální limity, které zabraňují extrémním ztrátám. Možný nárůst pojistného v průběhu času Použitím složitých derivátových investicVyšší výdajePříspěvek při úmrtí může být snížen nebo propadnut, pokud pojistné zaostává za výkonem.
Rozhodování mezi dvěma
Celé životní pojištění je navrženo tak, aby přesně bylo - životní pojištění. Naproti tomu indexované univerzální životní pojištění jsou spíše jako vozidla s důchodovým příjmem. Hotovost uvnitř těchto politik roste na základě odložených daní a lze je použít k placení pojistného. Navíc, během odchodu do důchodu, mohou pojistníci čerpat bez daně z nahromaděné peněžní hodnoty, aby pomohli pokrýt jakýkoli druh nákladů - užitečné pro ty, kteří již maximalizovali svou Roth IRA a další možnosti. Ve skutečnosti se mnoho pojistek prodává na základě konceptu akumulace peněžní hodnoty, nikoli na základě zaručené dávky při úmrtí.
Je také důležité zvážit použití derivátů indexovanými univerzálními životními pojišťovnami. Protože je opce na volání neodmyslitelně omezena na určitou úroveň nebo její platnost končí, politiky IUL mají omezení maximálních výnosů během dobrých let a omezují nevýhodu na 0% výnosů během špatných let. Poskytovatelé pojištění, kteří nabízejí vysoké výnosy pro politiky IUL, se mohou snažit využít výhody „předčasného zkreslení“, pokud akciové indexy fungovaly stejně dobře jako pozdě.
Některé IUL také přicházejí s garantovanými smluvními výhodami prostřednictvím jezdců, kteří mohou skutečně poskytovat zaručené výhody srovnatelné s produkty běžného účtu. Pojistníci IUL by se přesto neměli spoléhat na vysoké výnosy z akciového indexu, aby mohli financovat své životní pojištění v průběhu času. Vysoké výnosy v některých letech mohou vést k tomu, že pojistníci zanedbávají financování peněžní hodnoty pojistky, což by mohlo vést ke ztrátě krytí později v průběhu života, pokud výnosy nebudou tak dobré. Vezmeme-li v úvahu pojistné půjčky z peněžní hodnoty a placení úroků, může to být také riskantní úsilí, pokud připočítaný úrok nepokryje náklady na půjčku.
Sečteno a podtrženo
Jednotlivci nakupující trvalé životní pojištění, které nabízí hotovostní složku i pojistné krytí, mají řadu různých možností. Celý život je obecně nejbezpečnější cestou pro ty, kteří hledají něco předvídatelného a spolehlivého, zatímco politiky IUL poskytují zajímavé vozidlo pro plánování odchodu do důchodu s větším potenciálem vzestupu a daňovými výhodami. (Další informace naleznete v části 5 otázek životního pojištění, které byste se měli zeptat.)
