Zveřejnění
Obchodování Forex / CFD na marži nese vysoké riziko a nemusí být vhodné pro všechny investory, protože byste mohli utrpět ztráty nad vklady. Produkty jsou určeny pro drobné, profesionální a způsobilé klienty protistrany. Pro klienty, kteří vedou účty u Forex Capital Markets Limited („FXCM LTD“), by retailoví klienti mohli utrpět úplnou ztrátu z vložených prostředků, ale nepodléhají následným platebním povinnostem nad vloženými prostředky a profesionální klienti mohou utrpět ztráty nad vkladů.
FXCM se sídlem v Londýně, původně založené v New Yorku v roce 1999, rychle rostl na obou stranách Atlantiku a po akvizici britské ODL Group v roce 2010 se stal jedním z největších světových maloobchodních makléřů na světě. Regulační záležitosti začaly o rok později, počínaje pokutami vyvolanými obviněními z nedbalosti v důsledku skluzu a končícím trvalým zákazem operací v USA v rámci vypořádání v únoru 2017 s Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Jefferies Financial Group, dříve Leucadia National Corp, vstoupila jako primární ekonomický vlastník po bankrotu mateřské společnosti FXCM později v tomto roce a stále drží většinový podíl.
Zprostředkovatel má nyní licenci ve Spojeném království, Austrálii, Jižní Africe a několika zemích EU a poskytuje omezený sortiment forexu, CFD a produktů pro sázení pro maloobchodní, profesionální a institucionální klienty. V současné době provozuje 10 prodejních kanceláří na pěti kontinentech a využívá vztah Jefferies k obnovení poškozené pověsti. Dodržují požadavky směrnice EU o trzích finančních nástrojů (MiFID), revidované podle směrnic MiFID II a MiFIR v lednu 2018, a jsou v souladu s předpisy ESMA, které vstoupily v platnost v srpnu 2018. Tato pravidla výrazně omezují pákový efekt na forexových párech a CFD. a zároveň nařídit ochranu záporné rovnováhy a další záruky pro spotřebitele.
Působivé možnosti platformy podporují všechny typy obchodních stylů a úrovní účtů, zatímco robustní vzdělávací portál se zaměřuje především na méně kvalifikované klienty. Sekce výzkumu je méně komplexní, chybí webináře, videa a základní analytický výzkum. Sečteno a podtrženo, náklady na obchodování lze obtížně odhadnout z dokumentace na místě, což způsobuje problémy s průhledností pro standardní i aktivní účty obchodníků. Tento nedostatek úplného zveřejnění by byl velmi přínosný z mnoha příkladů skutečného světa a podrobného srovnání nákladů vedle sebe.
Profesionálové
-
MetaTrader a domácí obchodní stanice
-
Společenské / kopírovací obchodní platformy
-
Algo trading APIs a speciální platformy třetích stran
Nevýhody
-
Slabé pokrytí CFD
-
Žádné sdílení akcií
-
Speciální platformy jsou zpoplatněny
Důvěra
3Zprostředkovatel je ve Spojeném království autorizován prostřednictvím úřadu Financial Conduct Authority (FCA) pod registračním číslem 217689 a pojišťuje klienty proti selhání za 50 000 GBP prostřednictvím systému náhrad pro finanční služby (FSCS). Neposkytují žádnou dodatečnou ochranu prostřednictvím soukromého pojištění. Rovněž jsou regulovány v Německu, Itálii, Francii, Jižní Africe a Austrálii. Klientské prostředky jsou odděleny od firemních fondů, ale FXCM je protistranou pro všechny klientské transakce prostřednictvím dealera. Spojení s Jefferies Financial Group, uznávanou finanční institucí, prochází dlouhou cestou v opravě jejich poškozené pověsti, ale důvěra bude trvat roky, než se úplně obnoví.
Desktop zkušenosti
3.5Klienti mohou otevírat obchody na forexu, CFD a spreadových sázkách pomocí průmyslového standardu MetaTrader 4 nebo domácí obchodní stanice makléře, která obsahuje mnoho dalších funkcí. Poskytují také platformu pro obchodování se sociálními a kopiemi prostřednictvím ZuluTrade, jakož i více aplikací třetích stran a API. Mnoho produktů vyšší třídy však podléhá poplatkům za předplatné nebo je omezeno na účty aktivních obchodníků. Webová platforma Trading Station migrovala v loňském roce z Adobe Flash na HTML 5 a přidala vrstvu zabezpečení, která již brzy nebude ukončena.
Mobilní zážitek
3Obchodní stanice pro iOS, Android a web jsou bohatší na funkce než mobilní aplikace MT 4, které jsou nabízeny jako alternativa. Klienti mají přístup k široké škále technických ukazatelů a pokročilých typů objednávek, ale dvě nevýhody podkopávají funkčnost vlastní aplikace. Za prvé, neposkytuje žádnou druhou vrstvu autentizace a pokračuje v opomenutí nalezeném na platformách MetaTrader. Za druhé, oznámení push pro Android nejsou povolena a nepodporují upozornění v reálném čase, což je základní funkce na jiných mobilních platformách.
Výzkumné nástroje a statistiky
2Sekce výzkumu obsahují standardní sadu obchodních nástrojů, včetně ekonomického kalendáře, zpráv o trhu od třetích stran a každodenních technických úrovní. Hloubka základní a pokročilé fundamentální analýzy je však výrazně pod průměrem průmyslu a má jen málo vlastních nebo makro tržních zdrojů. Tato sekce neprotéká webináře ani videa a přidává se na podřízený portál, který by mohl použít zásadní přepracování. Kromě toho je mnoho zdrojů technické analýzy skryté za vstupním formulářem, který vyžaduje přihlášení k marketingovému seznamu.
Vzdělávání
4Vzdělávací sekce je robustnější než výzkumný portál a poskytuje rozsáhlé forexové vzdělávání a návody pro platformu. Klienti se mohou přihlásit do živých učeben nebo získat přístup k podmnožině minulých nahrávek, zatímco samostatná videotéka se zaměřuje spíše na výuku platforem spíše než na technické nebo základní vzdělávání. Klienti mohou také získat základní sadu obchodních průvodců prostřednictvím e-mailu tak, že se zaregistrují pro možnost marketingového seznamu. Portálu chybí vzdělávání CFD a velmi by prospělo specializované vyhledávací funkci nebo jednostránkovému seznamu všech zdrojů.
Speciální funkce
4Program aktivního obchodníka nabízí úspory nákladů a užší rozpětí, hloubku trhu a další funkce, které zahrnují čtyři bezplatná API. Kvalifikovaní kandidáti však budou platit provize namísto nákladů na rozpětí, což zvyšuje zmatek ohledně skutečných úspor oproti standardnímu účtu. Zprostředkovatel poskytuje hostování VPS, ale nižší účty budou platit měsíční poplatek 30 $. Automatizovaná a algo obchodní rozhraní jsou působivá, včetně řady špičkových platforem třetích stran, které podléhají měsíčním poplatkům.
Investiční produkty
3.5Seznam forexových, CFD a spreadových sázkových nástrojů je pod průměrem odvětví, s pouze 63 celkovými cennými papíry, které obsahují pouze dvě kryptoměny - bitcoiny a ethery. Neexistuje žádné sdílení akcií a seznam exotických měnových párů je neobvykle malý. Klienti ze Spojeného království a Irska si mohou vybrat mezi CFD a sázkami na spread, ale věnujte pozornost drobnému tisku, protože na rozdíl od mnoha britských brokerů nesou různé průměrné spready. Indexové CFD mají podskupinu hlavních světových nástrojů, ale klienti mohou obchodovat pouze s devíti hlavními komoditními CFD.
Britské účty lze otevřít za 300 GBP, což je nad tímto průměrem nadprůměrné. Další poplatky se mohou rychle sčítat, což oslabuje užitečnost publikovaných průměrných spreadů. Jemný tisk naznačuje, že makléř může být kompenzován prostřednictvím přirážek k spreadům obdrženým od poskytovatelů likvidity a přirážek k poplatkům za převrácení. Rovněž účtují poplatky za nečinnost a vyšší než průměrné poplatky za výběr bankovních převodů. Ačkoli aktivní obchodníci získávají přístup k dynamickým živým spreadům a hloubce trhu, objednávky jsou stále zpracovávány obchodním oddělením, nikoli prostřednictvím mezibankovního systému.
Provize a poplatky
2.5Zveřejněné provize a rozpětí jsou průměrně konkurenční, ale nedostatek souběžných srovnání a příkladů ze skutečného světa vyvolává nejasnosti ohledně konečných nákladů. Tato stránka publikuje průměrná rozpětí, ale není čas na rozbití a obchody uskutečněné v době mimo tržní provoz pravděpodobně způsobí mnohem vyšší náklady. Tento nedostatek předvídatelnosti by mohl odradit mnoho potenciálních klientů, zejména s tím, že předchozí regulační přestupky narušují důvěru. Zprostředkovatel však zveřejňuje pravidelně aktualizovaná pozitivní a negativní data skluzu ve snaze obnovit důvěru.
Zákaznická podpora
4Zprostředkovatel poskytuje pokrytí 24/5 telefonních a živých chatů v průmyslovém standardu, s širokým výběrem bezplatných telefonních čísel pro danou zemi a přímou linkou na obchodní stůl. Klienti mohou hledat pomoc prostřednictvím SMS zpráv a e-mailu. Sekce nápovědy na webu obsahuje přehledné rozpis dostupných témat a specializovanou vyhledávací funkci. Jednoduchý dotaz na to, jak uzavřít účet, však reaguje tím, že klientovi řekne, aby kontaktoval makléře a neposkytl přímou odpověď.
Co potřebuješ vědět
Je obtížné doporučit tohoto makléře retailovým klientům, protože uplynuly méně než dva roky, kdy byly zakázány operace v USA, a obnovení důvěry si vyžaduje čas, zejména u finanční instituce. Problémy s transparentností týkající se nákladů na spodní linii, předplatného a nedostatku přímého přístupu k obchodování na mezibankovním systému zvyšují naši obavu. FXCM nabízí lepší řešení pro profesionální a institucionální klienty, s robustními speciálními platformami třetích stran a širokou škálou API podporujících sofistikované algo a automatizované strategie.
Porovnejte FXCM
FXCm je skvělý pro profesionály, kteří hledají komplexní obchodování s počítači. Podívejte se, jak se porovnávají s ostatními online brokery, které jsme zkontrolovali.
Metodologie
Investopedia je zaměřena na poskytování investorů s nestrannými, komplexními recenzemi a hodnocením online brokerů. Naše recenze jsou výsledkem šesti měsíců hodnocení všech aspektů platformy online makléřů, včetně uživatelské zkušenosti, kvality obchodních transakcí, produktů dostupných na jejich platformách, nákladů a poplatků, zabezpečení, mobilního zážitku a zákaznických služeb. Na základě našich kritérií jsme vytvořili ratingovou stupnici a shromáždili jsme přes 3 000 datových bodů, které jsme zvážili do našeho systému bodování.
Kromě toho byl každý makléř, který jsme zkoumali, povinen vyplnit 320bodový průzkum o všech aspektech své platformy, které jsme použili v našem testování. Mnoho online brokerů, které jsme hodnotili, nám poskytlo osobní demonstrace jejich platforem v našich kancelářích.
Náš tým průmyslových odborníků, vedený Theresou W. Carey, provedl naše recenze a vyvinul tuto nejlepší metodologii v oboru pro hodnocení online investičních platforem pro uživatele na všech úrovních. Klikněte zde a přečtěte si naši úplnou metodiku.
