Někdy je třeba přesunout portfolio z jednoho zprostředkovatele do jiného. Možná váš starý makléř přestal podnikat, nebo možná zvýšili své sazby a chcete jít někam méně nákladně. Nebo jste se rozhodli otevřít účet online a obchodovat pro sebe, nebo dokonce povolit algoritmům robo-poradce obchodovat vaším jménem.
Klíč s sebou
- Investoři se mohou rozhodnout pro změnu makléřů z mnoha důvodů a existují automatizované systémy, které umožňují snadný převod většiny typů investic. Pro přesun akcií z jednoho makléře na druhého musí být oba makléři členy národní společnosti pro zúčtování cenných papírů. Automatizovaný převod účtu zákazníků (ACATS) umožňuje automatizovaný převod akcií. Makléř, který přebírá portfolio, zahájí převod komunikací s aktuálním makléřem. Ne všechny typy investic jsou snadno zprostředkovávány mezi makléři - jako jsou anuity nebo proprietární investice od bývalého makléře, který vyžaduje další kroky pro převod.
Jak se pohybují zásoby
Kmenové akcie se nejčastěji převádějí z jednoho makléře na druhého softwarovým systémem známým jako automatizovaná služba přenosu zákaznických účtů (ACATS). Před ACATS byl použit systém ručního přenosu, který trval mnohem déle a byl náchylný k lidské chybě.
Národní společnost pro zúčtování cenných papírů (NSCC) vyvinula ACATS, které mohou převádět akcie, dluhopisy, hotovost, podílové fondy, opce na podílové fondy a další investiční produkty. ACATS však mohou používat pouze členové způsobilí pro NSCC a členské banky depozitářů.
Jak společnost dodávající akcie, tak společnost, která ji obdrží, mají v systému ACATS individuální odpovědnosti. Například, pokud chce akcionář převést svůj podíl kmenových akcií z firmy A na firmu B, bude společnost B zpočátku odpovědná za kontaktování firmy A s žádostí o převod. Jakmile firma B podala žádost o převod s pokyny, musí společnost A tyto pokyny potvrdit nebo odpovědět s výjimkou do tří pracovních dnů. Pokud neexistují žádné výjimky, má společnost A čtyři dny na dokončení převodu po ověření žádosti.
Zatímco ACATS výrazně snižuje chyby při ručním převodu, je vhodné, aby si investoři udržovali své vlastní záznamy a zajistili přesnost portfolia před a po převodu.
Ověření zahrnuje potvrzení, že jméno zákazníka a číslo sociálního zabezpečení odpovídají informacím poskytnutým firmou B. Po přijetí žádosti o převod a ověření musí společnost A zrušit všechny otevřené příkazy a nemůže přijímat žádné nové objednávky na účet klienta. Firma A musí také vrátit instrukce k převodu společnosti B se seznamem pozic cenných papírů a všech peněžních zůstatků na účtu.
Po přestěhování Brokers
Po převodu akcií je společnost B odpovědná za veškeré vykazování akcionáři. Makléři jsou povinni poskytovat klientům účetní závěrku alespoň jednou za čtvrtletí. Odborníci také doporučují, aby zákazníci vedli řádné záznamy a prováděli své vlastní výpočty, aby zkontrolovali, zda jsou všechna aktiva řádně převedena a zaúčtována. Jakmile jsou informace o zákaznickém účtu správně porovnány a přijímající firma se rozhodne účet přijmout, doručující firma to vezme přibližně tři dny na přesun aktiv do nové firmy.
Omezení pohyblivých aktiv
Existuje několik typů cenných papírů, které nemohou projít systémem ACATS. Anuity nemohou přes systém převádět, protože tyto prostředky jsou drženy u pojišťovny. Chcete-li převést agenta záznamu o anuitě, musí klient vyplnit příslušný formulář, aby provedl změnu a zahájil proces.
Ostatní nezpůsobilé cenné papíry závisí na předpisech přijímající makléřské firmy nebo banky. Mnoho institucí má vlastní investice, jako jsou podílové fondy a alternativní investice, které mohou být zlikvidovány a které nemusí být k dispozici pro zpětný nákup prostřednictvím nového makléře. Některé firmy také nesmí převádět nekótované akcie nebo finanční produkty, které obchodují na přepážce (OTC).
