Přestože se mnoho investorů a analytiků zaměřuje na nízké úrokové sazby, zvyšující se úrokové sazby mění situaci na trhu pro podniky a individuální investory. Takto mohou investoři profitovat z rostoucích úrokových sazeb.
Klíč s sebou
- Investice do zvyšujících se úrokových sazeb lze úspěšně provést investováním do společností, které budou dobře fungovat s vyššími sazbami - jako jsou makléři, technologické a zdravotnické zásoby a společnosti, které mají velký hotovostní zůstatek. Investoři mohou také využít vyhlídky na vyšší sazby nákup nemovitostí a prodej nepotřebných aktiv. Krátkodobé a pohyblivé dluhopisy jsou také dobrými investicemi při zvyšování sazeb, protože snižují volatilitu portfolia.
1. Investujte do makléřských firem
Makléřské firmy vydělávají peníze z úroků získaných z peněžních zůstatků na klientských účtech. Při vyšších sazbách přirozeně získávají více úroků. Přezkum období 2003-2004, kdy sazba federálních fondů vzrostla z 1, 25% na 2, 25%, ukazuje, že hlavní online brokeři jako E * Trade a Charles Schwab zažili 38% zvýšení úrokových výnosů a výsledné 10% zlepšení v provozu ziskové marže.
2. Investujte do společností bohatých na hotovost
Společnosti bohaté na hotovost budou také těžit z rostoucích sazeb a vydělávat více ze svých hotovostních rezerv. Investoři mohou hledat společnosti s nízkým poměrem dluhu k kapitálu (D / E) nebo společnosti s velkým procentem účetní hodnoty ve formě hotovosti.
3. Uzamkněte nízké sazby
Jednotlivcům s hypotékou s nastavitelnou úrokovou sazbou (ARM) nebo společnostem s jakýmkoli financováním s nastavitelnou sazbou by mělo být doporučeno refinancovat financování s pevnou sazbou a dlouhodobě by zajistilo nejnižší možné úrokové sazby.
4. Koupit s financováním
Jednotlivci nebo podniky, kteří plánují velké nákupy nebo kapitálové výdaje, by měli zvážit nákup nyní, i když mají stále schopnost uzamknout nízké dlouhodobé sazby. Nákupy provedené před začátkem výrazného nárůstu úrokových sazeb mohou mít za následek značné úspory nákladů na financování a celkové dlouhodobé náklady.
5. Investujte do techniky, zdravotnictví
Většina společností v odvětví technologií a zdravotnictví drží větší zisky jako nerozdělený zisk, aby znovu investovala do růstu, než aby je vyplácela formou dividend. Minulá historie ukazuje, že takový postoj obvykle vede ke zvýšeným výnosům v prostředí s rostoucí sazbou. V posledních 13 obdobích rostoucích úrokových sazeb - v posledním půlstoletí - došlo v sektoru zdravotnictví a technologie v prvním roce po zvýšení úrokových sazeb k průměrným ziskům 13% až 20%. Pro srovnání, celkový průměrný zisk indexu S&P 500 byl pouze mezi 6% a 7%.
6. Přijměte krátkodobé nebo pohyblivé dluhopisy
Dluhopisoví investoři mohou snížit volatilitu portfolia během prostředí s rostoucí sazbou přechodem na dluhopisy s kratší dobou splatnosti nebo kupováním dluhopisů s kuponovými sazbami, které se pohybují ve shodě s tržní sazbou.
7. Investujte do společností zpracovávajících mzdy
Zpracovatelé mezd, jako je Paychex a automatické zpracování dat, obvykle udržují velké hotovostní zůstatky pro zákazníky v období mezi výplatami, když jsou peníze distribuovány jako výplatní listina. Tyto firmy by při zvýšení úrokových sazeb měly vidět zlepšené úrokové výnosy.
8. Prodejte aktiva
Jednotlivci nebo podniky, které nemají nepotřebný majetek nebo jiná aktiva, mohou mít prospěch z prodeje těchto aktiv dříve, než začnou sazby stoupat. Kupující pravděpodobně hledají, kdy mohou stále uzamknout nízké, dlouhodobé sazby, takže mohou být ochotni zaplatit pojistné za získání potřebných aktiv, než začnou sazby stoupat.
9. Uzamkněte dlouhodobé dodavatelské smlouvy
Rostoucí sazby obecně znamenají také rostoucí ceny. Podniky, které mohou uzavřít dlouhodobé smlouvy s dodavateli, mohou mít lepší marže tím, že se vyhnou zvýšeným cenám co nejdéle.
10. Kupujte nebo investujte do nemovitostí
Ceny nemovitostí mají tendenci růst a často dokonce překonávat úrokové sazby. Nákup nemovitostí nebo investice do realitních investičních fondů (REIT) je dalším způsobem, jak realizovat zisky z prostředí s rostoucí sazbou.
Rostoucí úrokové sazby mohou znít jako špatná věc pro ty, kteří potřebují vzít si půjčku nebo koupit něco na úvěr, ale investoři mohou těžit z plánování dopředu a nákupu správných typů investic.
