Přestože zásoby zemního plynu v USA klesly pod jejich pětiletý průměr, cena komodity zůstala během zimních měsíců stlačena kvůli zvýšeným výrobním a meziregionálním tokům, které vedly k menším než obvyklým výběrům ze skladování, aby se pokryla poptávka po vytápění sezóny. Analytici očekávají, že skladovací kapacity zůstanou velké až do konce května a neočekávají snížení dodávek až do začátku letního vedra.
„Nevidíme, že k tomu dojde alespoň několik týdnů, což nutí trhy trpělivě čekat na velmi velké cechy, a kde naše data naznačují, že další čtyři z pěti pravděpodobně vytisknou více než 100 miliard kubických stop zemního plynu (Bcf), “řekla NatGasWeather, na fxexpire.com.
Ačkoli trh vypadá ve střednědobém horizontu dobře zásobený, futures na zemní plyn vzrostly ve středeční obchodní relaci, protože krátkodobý výhled na teplejší než normální podmínky v jižní části země v kombinaci s prognózou chladnějších teplot na severu regiony, které kupujícím ospravedlňují návrat z vedlejších sil v naději, že vzplanutí dvojnásobné whammy vzroste.
Navíc překročení klesajícího klínového vzorce v několika fondech obchodovaných na burze se zemním plynem (ETF) naznačuje, že institucionální peníze již zohlednily nedávné projekce výstavby zásob do ceny komodity. Ti, kteří chtějí hrát na zvyšující se ceny zemního plynu, by se měli blíže podívat na tyto tři nápady na obchodování s houpačkou.
VelocityShares 3x dlouhý zemní plyn ETN (UGAZ)
S aktivy ve správě (AUM) ve výši 340, 23 milionu USD se snaží VelocityShares 3x dlouhý zemní plyn ETN (UGAZ) vracet třikrát denní výkonnost indexu zemního plynu S&P GSCI. Srovnávací značka sleduje futures na zemní plyn v předcházejícím měsíci. S průměrným rozpětím 0, 08% a více než třemi miliony akcií, které denně mění ruce, fond umožňuje obchodníkům pozici pro krátkodobý vzestup cen zemního plynu. Vzhledem k tomu, že se ETF denně vyvažuje, mohou se doby držení delší než jeden den výrazně lišit od celkové trojnásobné expozice v důsledku efektu sloučení. Od 2. května 2019 se UGAZ meziročně obchoduje o téměř 40% (YTD). Fond není levný na dlouhodobé udržování s 1, 65% správcovským poplatkem.
Akcie UGAZ vytvořily během prvních čtyř měsíců roku 2019 klesající klín, přičemž většina objemu prodeje nastala v lednu a únoru. Prolomení nad horní linií odporu ve středním obchodním sezení poskytuje býčí zaujatost a představuje vynikající příležitost k obchodování s riziky a odměnami. Ti, kteří jdou dlouho, by měli zvážit zadání pokynu pro zisk poblíž 65 USD, kde by se cena ETF mohla konsolidovat kolem lednového výkyvného maxima a 200denního jednoduchého klouzavého průměru (SMA). Chraňte obchodní kapitál stanovením zastávky pod dubnovým minimem na 21, 92 USD.
Zemní plyn ProShares Ultra Bloomberg (BOIL)
Cílem ProShares Ultra Bloomberg Natural Gas (BOIL), který byl zahájen v roce 2011, je nabídnout dvakrát denní návratnost subindexu zemního plynu Bloomberg. Fond usiluje o dosažení svého investičního cíle investováním do futures na zemní plyn a někdy také může použít swapy, v závislosti na tržních podmínkách. Spready mohou být občas trochu široké, ale průměrný denní objem dolaru ETF ve výši 1, 55 milionů USD usnadňuje obchodníkům vstup a výstup z pozic. Zatímco fond má ve srovnání s UGAZ nižší poměr nákladů, jeho 1, 31% poplatek stále zůstává nad průměrem kategorie 0, 98%. Fond má čistá aktiva ve výši 20, 9 milionu USD a letos je to od 2. května 2019 29, 47% v červeném výkonu.
Medvědi na zemní plyn mají úplnou kontrolu nad cenou akcie BOIL od konce listopadu, s výjimkou krátkodobého záchranného shromáždění v první polovině ledna. Včerejší přestávka nad klesajícím klínem naznačuje, že kupující možná budou chtít během dnů a týdnů posunout cenu neviditelné komodity výše. Obchodníci, kteří si koupí útěk, by měli hledat test 200denní SMA. Řiďte riziko umístěním příkazu stop-loss těsně pod spodní linii podpory a přesuňte jej do bodu zlomu, pokud cena překročí 50denní SMA.
Fond zemního plynu Spojených států, LP (UNG)
Fond zemního plynu Spojených států, LP (UNG) drží futures na futures na zemní plyn a / nebo swapy na měsíc, aby odrážel denní procentuální změnu ceny zemního plynu dodávaného do Henryho Hubu v Louisianě. Průměrné rozpětí 0, 04% a hluboká likvidita fondu snižují obchodní náklady. Zatímco poplatek za správu ve výši 1, 30% ETF není přesně nízký, zůstává přiměřené pro získání přístupu na termínový trh se zemním plynem. Od 2. května 2019 má UNG návratnost YTD -9, 63%.
Stejně jako další dva ETF na zemní plyn, i UNG vykazuje na svém grafu klesající klín. Cena pokračovala od doby, kdy se 25. dubna tiskl býčí zaplavující svícen a který se nachází těsně nad trendovou linií horního odporu vzoru. Fond má dostatek prostoru pro zvýšení běhu a spuštění krátkého stlačení s indexem relativní síly (RSI), který dává hodnotu pod 50, 0. Obchodníci, kteří sem vstoupí, by mohli na 200denní SMA dosáhnout poloviční pozice a zbývající polovinu opustit v blízkosti lednového výkyvu vysoko na 30, 33 USD.
StockCharts.com
