Obsah
- Proměnné anuity: primer
- Funkce Living-Benefit
- Životní výhody vs. portfolia
- Určete vhodnost před nákupem
- Výzkum a srovnávací obchod
- Sečteno a podtrženo
V odvětví finančních služeb stále probíhá debata o užitečnosti variabilních anuit a účelu, kterému slouží ve finančním portfoliu jednotlivce. Mnozí se domnívají, že variabilní anuity nejsou pro většinu investorů vhodné, zejména proto, že finanční výhody jsou často narušovány poplatky a pokutami.
Některé přidané funkce však mohou učinit variabilní anuitu vhodnou pro určité investory v závislosti na finančním profilu investora a horizontu odchodu do důchodu. Pojďme se podívat na živobytí funkce a jak to může nebo nemusí těžit.
Klíč s sebou
- Investování do variabilní anuity je méně flexibilní než udržování tradičního portfolia, které investuje do akcií, dluhopisů a podílových fondů. Variabilní anuita s funkcí živobytí je zvláště vhodná pro lidi s nízkou rizikovou tolerancí a omezenými fondy. funkce v variabilní anuitě nevyhnutelně přijde za cenu: další poplatky.
Proměnné anuity: primer na vysoké úrovni
Proměnlivá anuita je finanční odložený finanční produkt, který vám vyplácí dávky po určitý počet let a dávky pro smrt příjemcům. Výhoda, kterou získáte, je obvykle založena na nákupních platbách a výkonu podkladových investic. Podkladové investice lze diverzifikovat a znovu vyvážit, což vám poskytuje flexibilitu při sledování a správě vašeho portfolia.
Produkt s proměnlivou anuitou však může podléhat různým poplatkům:
- Podkladové výdaje fonduPrávní poplatkyVýdaje za zvláštní funkce, které se přidávají k anuitě
Funkce Living-Benefit
Funkce pro živobytí je obvykle volitelná a je k dispozici za cenu placení dalších poplatků. I přes dodatečné náklady se však někteří finanční poradci a spotřebitelé domnívají, že stojí za to dostávat zaručené výhody. Životní dávka - jak název napovídá - má za cíl zaručit poskytnutou dávku a za tímto účelem obvykle poskytuje vám a vašemu příjemci zaručenou ochranu hlavní investice a anuitních plateb nebo garantuje minimální příjem během stanoveného období.
Existuje několik typů funkcí pro životní dávky, včetně následujících:
Zaručený minimální přínos pro akumulaci
Zaručený minimální přínos z akumulace (GMAB) zajišťuje, že hodnota anuity neklesne pod částku hlavní investice, která se označuje jako akumulace, bez ohledu na tržní výkonnost podkladových investic.
Výběry samozřejmě nejsou zahrnuty do této záruky, protože sníží množství jistiny. Aby byla smlouva způsobilá, smlouva obvykle obsahuje ustanovení, které vyžaduje, aby hlavní investice byla držena po minimální dobu, aniž by během tohoto období došlo k výběrům.
Zaručená minimální výhoda z výběru
Garantovaná minimální výplatní dávka (GMWB) obvykle uvádí, že obdržíte vybranou částku prostřednictvím výběrů z anuity. Souhrnné celkové výběry nebudou přinejmenším nižší než investovaná částka jistiny, ale může to být více než tato částka.
Záruka se obecně vztahuje na minimální splátky jistiny po pevně stanovené období nebo po dobu životnosti vás i vašeho příjemce, přičemž platby pokračují příjemci i po vaší smrti.
Zaručený minimální příjem (GMIB)
V rámci funkce zaručeného minimálního příjmu (GMIB) vám slibujeme minimální míru návratnosti jistiny bez ohledu na tržní výkonnost podkladových investic. Na základě návratnosti máte zaručené minimální částky anuitních plateb, které mohou být více, než se plánuje, pokud tržní výkon investic vytvoří míru návratnosti, která je vyšší než zaručená minimální míra návratnosti.
Částka jistiny se obvykle vyžaduje, aby zůstala nedotčena po minimální počet let, abyste měli nárok na tuto výhodu.
Žádné univerzální řešení pro všechny
Skutečný název používaný k označení těchto výhod se může u finančních institucí lišit a konkrétní ustanovení produktů se mohou také lišit. Proto byste měli zkontrolovat vlastnosti produktů, ve kterých máte zájem, a zjistit, zda obsahují výhody, které si přejete. I když zaručené výhody jsou často nejatraktivnějšími rysy těchto fixních anuit, stále neposkytují univerzální řešení a vhodnost závisí na vašich potřebách a finančním profilu.
Životní výhody vs. tradiční portfolia
Investice do tradičního portfolia, které umožňuje přímé investice do akcií, dluhopisů a podílových fondů, poskytuje větší flexibilitu než investice do anuity. Investiční rizika však mohou být zmírněna nebo dokonce eliminována variabilní anuitou, která zahrnuje funkci GMIB.
Kromě toho může funkce živobytí přispět k zajištění klidu díky zaručenému příjmu pro lidi, kteří nemají toleranci rizika kvůli faktorům, jako jsou omezená aktiva v jejich vejce odchodu do důchodu, krátký horizont odchodu do důchodu nebo prostě extrémní opatrnost ohledně ztráty trhu hodnota investic.
Na druhé straně, investice do variabilní anuity umožňuje omezenou kontrolu nad tím, kdy obdržíte příjem a jeho výši. Jakmile je stanovena výše příjmu a období anuity a plán, jste do nich obvykle zamčeni, s výjimkou případů, kdy částka klesá nebo roste v důsledku tržního výkonu. Tradiční investiční portfolio umožňuje větší flexibilitu, protože můžete vybrat jakoukoli částku nebo procento na základě finanční potřeby nebo přání v době výběru.
Určete vhodnost před nákupem
V roce 2019 akciový trh hučel, ale byly časy - a oni přijdou znovu - když mnoho investorů začalo vidět, jak jejich penzijní portfolia ztrácí významnou tržní hodnotu. V takových dobách může být dobrým řešením pro ochranu vašeho hnízda vejce variabilní anuita s funkcí živobytí.
V jiných situacích to však nemusí být. Například je třeba brát ohled na vaši očekávanou délku života. Pravděpodobně budete moci využít výhod pro život? Máte-li oslabující nemoc nebo krátkou délku života, nemusí být variabilní anuita - včetně té, která má životní dávky - dobrým doplňkem vašeho portfolia pro odchod do důchodu.
Pokud váš finanční poradce dostává provizi za prodej variabilní anuity, ujistěte se, že víte, co dostáváte výměnou za tuto provizi.
Výzkum a srovnávací obchod
Jedním z negativních názorů na anuity je to, že jsou často tlačeni na nevhodné investory kvůli vysoké provizi, kterou investiční poradce obvykle obdrží za prodej produktu. Není tomu však vždy tak, protože mnoho finančních poradců pracuje s klienty, aby zajistili, že dostávají produkty, které jsou vhodné pro jejich finanční a důchodové profily.
Kromě toho si můžete vybrat, že si tyto produkty koupíte přímo od emitentů, kteří nedostanou provizi z prodeje. V mnoha případech jsou za provizi poskytovány další služby a zákaznická podpora. Pokud však platba provize nevyvolá žádné další výhody, může být rozumné zakoupit produkt od poskytovatele samoobsluhy. Z tohoto důvodu byste se měli sami nebo svého investičního poradce zeptat, co obdrží za provizi.
Sečteno a podtrženo
Klíčovým určujícím faktorem, který ovlivňuje váš výběr mezi anuitou a tradičním portfoliem, je vaše potřeba zaručeného příjmu. Pokud máte malou nebo žádnou toleranci rizika nebo omezené finanční zdroje, může anuita poskytnout potřebný zaručený tok příjmů. Stanovení vhodnosti nelze zdůraznit a obvykle není založeno pouze na velikosti vašeho hnízda a délky vašeho horizontu odchodu do důchodu.
Párování nevhodných produktů s investory je jednou z nejhorších chyb, které lze při finančním plánování udělat. Pro mnoho lidí je toto investiční rozhodnutí posledním krokem na cestě k odchodu do důchodu a chyby nelze často napravit, aniž by je museli stát velkými částkami poplatků. Bez ohledu na to, jak dobrý produkt se může zdát, nebude ideální pro každého a je třeba věnovat zvláštní pozornost tomu, aby jste nejen porozuměli jeho výhodám a vlastnostem, ale také si byli vědomi jeho srovnání s jinými finančními produkty.
