Akciové domy získaly tento týden tolik potřebnou podporu po solidních čtvrtletních zprávách o výdělcích od předních hráčů v oboru a povzbuzujících ekonomických údajích, které ukazovaly zlepšení prodeje nových domů minulý měsíc.
Úřad USCensus Bureau a Ministerstvo pro bydlení a rozvoj měst vydali měsíční zprávu, která ukazuje, že prodej nových domů v červnu vzrostl o 7%, aby za měsíc zaznamenal sezónně očištěnou roční sazbu 646 000 jednotek, což představuje meziroční nárůst o 4, 5%. Přestože počet zmeškal očekávání o 10 000 jednotek, stále představuje zotavení ze dvou po sobě jdoucích měsíců poklesu a znamená výrazné zlepšení oproti 604 000 květnovému čtení.
Komentátoři trhu připisují zlepšení nálady homebuilderů a pokles hypotečních sazeb spolu s nízkou nezaměstnaností pro pozitivní červnovou zprávu. Podle údajů Federální hypoteční korporace pro bydlení, známých pod názvem Freddie Mac, 30letá pevná hypoteční sazba klesla na průměrně 3, 81% z téměř 5% v listopadu, jak uvádí CNBC.
Obchodníci, kteří sledují tento sektor, by měli sledovat tyto tři velké domácnosti, které mohou vidět následný nákup na základě podkladového podpůrného makroprostředí a nárůstu sentimentu investorů. Podívejme se na zisk každé druhé čtvrtletí (Q2) každé společnosti a diskutujeme o možné taktice obchodování.
Lennar Corporation (LEN)
Miami Lennar Corporation (LEN) se sídlem v Miami působí jako homebuilder především pod značkou Lennar ve Spojených státech a zaměřuje se na homebuery pro dospělé, pohybující se nahoru a aktivní dospělé. Společnost poskytuje svým zákazníkům také financování hypotéky a související služby prostřednictvím segmentu finančních služeb. Lennar dosáhl vrcholu analytiků odhadů příjmů Q2 o 15% a projekcí výnosů o 8, 8%, přičemž citoval zlepšenou dostupnost a zvýšenou poptávku z klesajících úrokových sazeb pro solidní výsledky. Akciová společnost má tržní kapitalizaci 15, 02 miliard USD, vydává dividendový výnos 0, 34% a od 26. července 2019 se meziročně zvyšuje o 22, 30% (YTD).
Po nastavení maxima YTD na 54, 45 $ 16. května akcie Lennar klesly směrem k 200dennímu jednoduchému klouzavému průměru (SMA) a horizontální linii podpory na 46 $. Ve čtvrtečním obchodním zasedání se však cena akcií propadla nad klesající klínový vzor, což může v následujících dnech a týdnech vést k dalšímu nákupu. Nedávný kříž divergence divergence (MACD) s pohyblivým průměrem nad signální linií také naznačuje další vzestupnou hybnost. Ti, kteří zastávají dlouhou pozici, by měli hledat opakované zkoušky z květnových a červnových výkyvů na úrovni 54 $. Obchodníci mohou v závislosti na toleranci rizika umístit zastavovací příkaz pod včerejší minimum na 47, 06 $ nebo těsně pod spodní trendovou linii klesajícího klínu.
PulteGroup, Inc. (PHM)
PulteGroup, Inc. (PHM) se zabývá výrobou domů, nákupem a rozvojem pozemků pro výstavbu domů. Homebuilder se sídlem v Atlantě nabízí řadu návrhů, včetně rodinných domů, rodinných domů, bytů a duplexů pod různými značkami, jako jsou Pulte Homes a Del Webb. Stejně jako Lennar nabízí společnost 8, 74 miliardy dolarů hypoteční financování potenciálním kupcům domů. PulteGroup zveřejnil zisk Q2 na akcii (EPS) ve výši 86 centů, čímž předčil Street očekávání 82 centů na akcii. Příjmy dosáhly 2, 49 miliardy USD, což je více než odhadů 2, 48 miliardy USD. Robustní výsledky vedly RBC Capital Markets k upgradu akcií PulteGroup z "underperform" na "Sector Perform". K 26. červenci 2019 nabízejí akcie PulteGroup dividendový výnos 1, 42% a meziročně se vrátily téměř 20%.
Akciová cena domácího investora se obchodovala po dobu prvních tří měsíců roku a poté se mezi dubnem a červnem zvýšila o 13%. I přes solidní čtvrtletní výsledky společnosti cena akcií klesla o 8, 3% v den, kdy ohlásila, že investoři se starali o opatrnou celoroční prognózu. Od té doby akcie využívaly rozhodující úroveň podpory ve výši 31 USD jako odrazový můstek, ve čtvrtek obchod skákaly o více než 3%. Ti, kteří si zde koupí, by měli očekávat přechod na leden 2018, který se pohybuje vysoko na 34, 48 $, zatímco budou řídit riziko, přičemž zastavení bude umístěno někde pod minimem tohoto měsíce na 30, 26 USD.
M / I Homes, Inc. (MHO)
Společnost M / I Homes, Inc. (MHO) působí jako stavitel rodinných domů převážně přes středozápadní, východní pobřeží a jižní oblasti Spojených států. Columbus, společnost se sídlem v Ohiu, se zaměřuje na vstupní úroveň, přesun a luxusní homebuyery. Kromě poskytování služeb v oblasti výstavby domů nabízí M / I Homes také hypoteční úvěry a titulní služby. Společnost zabývající se výstavbou domů oznámila Q2 EPS ve výši 1, 08 USD, aby překvapila příjmy 25, 58%. Příjmy rovněž předčily odhady konsensu o 17, 34% a dosáhly 623, 69 milionů USD. Je to třetí po sobě jdoucí čtvrtletí, kdy společnost překročila předpovědi EPS analytiků. Akcie se obchodovaly na 33, 19 USD s tržním stropem 953, 51 milionu USD, akcie vrátily působivých 57, 90% YTD a překonaly průměr bytové výstavby o 26, 79% ve stejném období od 26. července 2019.
Akcie M / I Homes ve středu 24. července po svém inspirujícím čtvrtletním výnosu ztratily zhruba o 9%. Úraz nad šestiměsíčním vzestupným trojúhelníkem nadprůměrného objemu může působit jako katalyzátor pro býčí vzestupnou akci. Obchodníci, kteří se účastní vstupu, by měli zvážit možnost zastavení pod nízkou hodnotou předchozí svíčky, aby se co nejvíce rozjeli. Alternativně se mohou konzervativnější obchodníci rozhodnout počkat na stažení a umístit mezní příkaz poblíž počátečního útržku na 30 USD, který nyní funguje jako důležitá oblast podpory. V tomto scénáři uvažujte o nastavení příkazu stop-loss pod 50denní SMA a zacílení na odpor k úrovni 34 dolarů.
StockCharts.com
