Co je to podvod s cennými papíry?
Podvody s cennými papíry, také označované jako investiční podvody, jsou typem závažného zločinu, který lze spáchat v různých formách, ale především zahrnuje zkreslení informací, které investoři používají k přijímání rozhodnutí.
Pachatelem podvodu může být jednotlivec, například makléř. Nebo to může být organizace, jako je makléřská firma, korporace nebo investiční banka. Nezávislí jednotlivci by také mohli spáchat tento druh podvodu prostřednictvím programů, jako je obchodování zasvěcených osob.
Klíč s sebou
- Podvody s cennými papíry jsou závažným zločinem, který se obvykle týká investičního světa. Mezi příklady podvodů s cennými papíry patří schémata Ponzi, pyramidová schémata a obchodování v pozdních dnech. Podvody s cennými papíry mohou zahrnovat nepravdivé informace nebo vnitřní informace.
Porozumění podvodům s cennými papíry
Federální úřad pro vyšetřování (FBI) popisuje podvody s cennými papíry jako trestnou činnost, která může zahrnovat investiční podvody s vysokým výnosem, systémy Ponzi, pyramidové systémy, systémy pokročilých poplatků, podvody v cizí měně, zpronevěření makléřů, podvody související se zajišťovacími fondy a obchodování v pozdních dnech. V mnoha případech se podvodník snaží podvádět investory zkreslením a nějakým způsobem manipulovat s finančními trhy.
Tento zločin zahrnuje poskytování nepravdivých informací, zadržování klíčových informací, poskytování špatných rad a nabízení nebo jednání na základě interních informací.
Druhy cenných papírů
Podvody s cennými papíry nabývají mnoha podob. Ve skutečnosti neexistuje dostatek metod používaných k podvádění investorů nepravdivými informacemi. Investiční podvody s vysokým výnosem mohou například přijít se zárukou vysoké míry návratnosti, přičemž se tvrdí, že nehrozí žádné riziko. Samotné investice mohou být do komodit, cenných papírů, nemovitostí a dalších kategorií. Systémy předběžných poplatků se mohou řídit jemnější strategií, kdy podvodník přesvědčí své cíle, aby jim zaslaly malé množství peněz, které se slibují, že povedou k vyšším výnosům.
Někdy jsou peníze požadovány na pokrytí poplatků za zpracování a daní z fondů, které údajně čekají na vyplacení. Ponziho a pyramidové programy obvykle čerpají prostředky poskytnuté novými investory na výplatu výnosů, které byly přislíbeny předchozím investorům, kteří dojednali dohodu. Tyto systémy vyžadují, aby podvodníci nepřetržitě přijímali stále více obětí, aby udrželi podvod co nejdéle.
Jedním z novějších typů podvodů s cennými papíry je internetový podvod. Tento typ schématu je také označován jako schéma „pump-and-dump“, ve kterém lidé používají chatovací místnosti a fóra k šíření nepravdivých nebo podvodných informací o zásobách. Záměrem je vynutit zvýšení cen v těchto zásobách - čerpadlo a poté, co cena dosáhne určité úrovně, prodají je - skládku.
FBI varuje, že bezpečnostní podvody jsou často zaznamenány nevyžádanými nabídkami a vysokotlakou taktikou prodeje ze strany podvodníka, spolu s požadavky na osobní informace, jako jsou informace o kreditních kartách a čísla sociálního zabezpečení. Komise pro cenné papíry a burzy (SEC) a Národní asociace obchodníků s cennými papíry (NASD) vyšetřují obvinění z podvodů s cennými papíry. Zločin může nést jak trestní, tak občanské sankce, což má za následek uvěznění a pokuty.
Příklad podvodů s cennými papíry
Mezi některé běžné typy podvodů s cennými papíry patří manipulace s cenami akcií, ležení na podnicích SEC a páchání účetních podvodů. Některé slavné příklady podvodů s cennými papíry jsou skandály Enron, Tyco, Adelphia a WorldCom.
