Stash recenze

Společnost Stash, která byla zahájena v roce 2015, je plně digitální nabídkou finančních služeb zaměřených přímo na mladší investory, aby jim pomohla moudře investovat, šetřit a investovat. Má uživatelsky přívětivé rozhraní a je více zaměřen na úspory a výdaje než investice. Nabízí tzv. Transakce zpětného odkupu, které vám umožňují vydělat akcie na burze nebo ETF při nákupu pomocí debetní karty Stash.

Profesionálové

Nízké minimum účtu
Debetní účet s „skladem“
Vynikající vzdělávací zdroje
Automatické úspory a investiční nástroje

Nevýhody

Žádné sklizně daňových ztrát
Žádná reinvestice dividend (zdanitelné účty)
Žádné automatické vyvažování
Debetní účet nezajímá úroky

Stash nabízí debetní účty prostřednictvím Green Dot Bank a digitální poradenské služby jsou nabízeny prostřednictvím Stash Investments LLC. Apex Clearing Corporation poskytuje služby zúčtování a provádění a slouží jako správce pro poradenská aktiva klientů Stash. Stash zavedl víceúrovňovou strukturu účtu. Pro úroveň pro začátečníky investoři platí 1 $ měsíčně za daňový investiční účet. Zahrnuje osobní investiční účet, přístup k debetnímu účtu a schopnost vydělávat zpětně, spolu s bezplatným finančním vzděláváním. Růstový účet, za 3 $ měsíčně, nabízí vše na úrovni začátečníků plus daňové výhody pro investování do důchodu. Účet Stash + za 9 $ měsíčně také přidává investiční účty pro dvě děti (účty UGMA (Uniform Gift to Menors Act) a Unique Transfer to Minors Act (UTMA)), debetní kartu a měsíční přehled o tržních statistikách.

Některé z fondů obchodovaných na burze (ETF) mají poplatky, které jsou na vyšší úrovni - i když to odráží, jak jsou některé z nich zaměřeny, pokud jde o tematický výběr. Vesmír ETF společnosti Stash zahrnuje nabídky zaměřené na společnosti zapojené do rozvíjejících se technologií, jako jsou blockchain a digitální zabezpečení, hry, robotika a sociální média, kromě regionálních zaměření, společensky odpovědných možností a tradičních témat.

Nastavení účtu

4.8

Stash je velmi navržen s ohledem na začátečníka investora. Musíte si vytvořit účet Stash a poté vás aplikace Stash Coach provede procesem na palubě a položí řadu otázek, které shromažďují vaše osobní údaje, spolu s výběrem mezi konzervativní, umírněnou a agresivní tolerancí rizika. Váš profil doplňuje životní stav, čisté jmění a další údaje o příjmu. V rámci nastavení účtu si vytvoříte zdanitelný investiční účet před založením debetního účtu prostřednictvím banky Green Dot Bank.

Před nastavením účtu si můžete zahrát s některými širokými nástroji, ale ty jsou většinou ve formě měření dopadu zvýšeného financování na portfolio, u kterého se předpokládá růst 5% ročně. To znamená, že investiční nabídky si můžete ještě před odesláním e-mailu prohlédnout přes Stash. Stash prochází dalším krokem shromažďování užitečných odkazů a informací na sekundární vstupní stránce pro každou uvedenou nabídku.

V rámci nastavení vašeho účtu si vyberete jedno ze šesti specifických témat, která zahrnují „Rozvíjející se mezinárodní a začínající“ a „Společnosti s vědomím“, ačkoli marketingové materiály vám neříkají, že povinné tematické filtrování může omezit výběr investic. Můžete odmítnout Stashův seznam „správných vhodných investic“ a vybrat omezené alternativy, ale systém může reagovat s důvody, proč by alternativy mohly být nižší než navrhovaný seznam - ať už je to společensky odpovědná, tematická nebo tradiční. Doporučení portfolia se mohou po financování změnit, pokud upravíte odpovědi použité k vytvoření vašeho profilu.

Stash podporuje individuální, penzijní a úschovné účty, ale na společných účtech nejsou žádné informace ani zveřejnění, takže se předpokládá, že nejsou podporovány. Minimální částka účtu je 5 USD, ale minimální platby 1 $ za měsíc (individuální) a 3 $ za měsíc (odchod do důchodu prostřednictvím účtu pro růst) povedou k relativně vysokým poplatkům v relativním vyjádření, dokud zůstatek na účtu nebude dostatečně vysoký, aby bylo dosaženo průměrných průměrů.

Stanovení cílů

3.4

Nástroje Stash pro stanovení cílů a sledování jsou zaměřeny na mladé investory, kteří právě začínají. Aplikace Stash Coach vás přes portál Portál Stash Learn nasměruje na široký sortiment vzdělávacích a „how-to“ článků, zatímco rozhraní účtu zahrnuje nástroje základní analýzy, které obsahují sekce „Potenciál“ a „Idea“. Kromě digitálních zdrojů a nástrojů jste po nastavení sami, protože Stash nenabízí možnost hovořit s finančním poradcem.

Tento nedostatek lidského poradce dobře pokrývá digitální pomocník ve formě Stash Coach. Stash Coach je organizován jako hra, ve které získáváte body a dosahujete vyšších úrovní po dokončení investičních a vzdělávacích výzev. Investice do hry pravděpodobně osloví mladé investory, ale starším klientům se rozhraní nemusí líbit - zejména při hledání rychlé rady.

Obsah prostřednictvím Stash Coach je přizpůsoben vašemu klientskému profilu, což znamená, že vidíte různé články a dostáváte různé úkoly, pokud jste v přírodě konzervativní, na rozdíl od agresivního nebo umírněného. Týdenní výzvy mají rozšířit vaše investiční znalosti a povědomí o rozsahu finančních prostředků, které Stash nabízí. Existují také úkoly související s financováním vašeho účtu, které vás odmění za zapnutí funkce Auto-Stash nebo za několik měsíců bez prodeje investic. To by se dalo vykládat tak, že těží Stash stejně jako vy, ale konečným výsledkem je, že do vašeho portfolia půjde více peněz a zůstane tam.

Účetní služby

3.2

Stash také poskytuje bankovní služby, které mohou pracovat s investicemi prostřednictvím programu Stock-Back. Debetní účet Stash zahrnuje tisíce bankomatů zdarma a žádné skryté nebo kontokorentní poplatky. Na rozdíl od hotovosti na investičním účtu však nedochází k zametání přes noc a neplatí se žádný úrok. Místo toho vaše nákupy získávají odměny „zpětného odkupu“, které automaticky přidávají zlomkové podíly maloobchodníka nebo mateřské společnosti maloobchodníka, pokud je společnost veřejně obchodována, a na Stashově seznamu více než 450 akcií a ETF. Odměny za vaše ostatní nákupy kupují dílčí akcie společnosti Vanguard Total World Stock ETF, která vykazuje nízký poměr nákladů 0, 09%.

Debetní účet můžete financovat přímým vkladem, bezplatnou hotovostí na investičním účtu nebo převodem z propojeného bankovního účtu. Účet můžete také financovat vložením hotovosti u zúčastněných maloobchodníků, ale mohou účtovat až 4, 95 $ za transakci a financování je omezeno na 2 500 $ za den.

Dokumentace o programu debetních karet a jeho funkcích je matoucí, protože včasný přístup byl poprvé nabídnut pouze na pozvání a zastaralé informace na celém webu přetrvávají, i když nový účet byl otevřen všem klientům před několika měsíci. Jemný tisk také uvádí, že ne všichni klienti budou přijati do programu, ale důvody odmítnutí nejsou dobře zveřejněny.

Vklady na váš investiční účet vyžadují přihlášení a podání žádosti zaslané propojené bance nebo nastavení opakujících se vkladů na týdenní, dvoutýdenní nebo měsíční bázi. Výběry jsou požadovány prostřednictvím stejného rozhraní, ale příjem prostředků trvá až pět pracovních dnů. Stash účty nevyužívají marži a v tuto chvíli nenabízejí žádné bankovní služby mimo debetní kartu.

Obsah portfolia

3.9

Podle zveřejněných informací je investiční poradenství Stash založeno především na těchto zásadách:

Akcie jako třída aktivPasivní investováníFixová aktiva zajišťující portfoliaDiverzifikaceInvestiční poradenství upravené o emoční zaujatost a osobní přesvědčení

Celkově jsou popisy investiční metodiky omezeny na komentáře s širokým štětcem v drobném tisku, což ztěžuje zjistit, zda robo-poradce Stash provádí robustní strategii.

Robo-poradce společnosti Stash vybírá obsah vašeho portfolia ze skupiny 190 komponent S&P 500 a 58 prostředků obchodovaných na burze. Seznam ETF byl označen společensky uvědomělými a dalšími tematickými názvy, například „All That Glitters“ pro fond drahých kovů a „Water The World“ pro fond vodních zdrojů. Tematické tituly jsou přátelštější pro nové investory a určitě usnadňují pochopení toho, o čem fond je, pokud se poprvé setkáte s ETF na úrovni odvětví.

Mnoho z uvedených ETF naneštěstí nese vysoké náklady, které nejsou dobře zveřejněny, což potenciálně způsobuje skryté náklady, které investory zmatou, pokud jste neprošli poskytnutými odkazy ke kontrole klíčových statistik. Tematické štítky také převádějí do výpisu držby vašeho portfolia přes rozhraní účtu, nikoli skutečné podkladové cenné papíry nebo tickery. To je obvykle u robotických poradců kritický bod, protože investoři, kteří hledají robota-poradce, který by převzal odpovědnost za řešení svých investic, často necítí potřebu znovu zkontrolovat diverzifikaci a alokační strategii algoritmu, ale stává se s Stashem se budeme zabývat v rámci správy portfolia.

Řízení portfolia

0, 9

Stash v podstatě ponechává správu portfolia na vás. Podle Stash používají „proprietární proces, který pomáhá vytvářet doporučení dostupná každému klientovi prostřednictvím platformy.“ Na stránce Investice se uvádí, že kurátori seznam známých akcií a investičních témat na základě poměru nákladů, obchodní likvidity, a rizikový profil. Stash prohlašuje, že nedochází k novému vyvážení portfolií „nebo jiným způsobem spravuje účty Stash pro klienty na základě uvážení.“ Místo toho „poskytují nediskreční investiční poradenské služby“, přičemž správu portfolia ponechává v rukou klienta. Jinými slovy, společnost Stash Coach vám doporučí investice a označí potenciální problémy spojené s diverzifikací, ale nakonec budete zodpovědní za řešení problémů (nebo ne).

Mladší klientská základna Stash nemusí tento front-end přístup pochopit, místo toho očekává, že robotický poradce bude sledovat jejich investiční pozice. Slabé zveřejňování metodiky nepomáhá a potenciálně způsobuje, že klienti, kteří přicházejí o peníze, se ptají, proč bylo vybráno jedno zabezpečení a druhé ne. Kromě toho jsou informace o výkonnosti Stash omezeny na historické údaje o jednotlivých cenných papírech, což znemožňuje porovnat odolnost Stashova přístupu s rivaly, kteří zveřejňují sofistikované a podrobné metodiky. Pokud to všechno není, Stash klade na začínajícího investora mnoho očekávání, aby se rychle naučil, a zároveň je požádal, aby důvěřovali procesu, který není zveřejněn na úrovni, se kterou by byl zkušený investor pohodlný.

A konečně, reinvestice dividend je povinná pro penzijní účty, ale není k dispozici pro jednotlivé zdanitelné účty. Jedná se o zvláštní opomenutí, které je v rozporu s klasickými tržními zásadami pro dlouhodobé investice. Na zdanitelných účtech se vaše dividendy místo toho objeví na účtu jako vklady v hotovosti.

Uživatelská zkušenost

2.2

Desktop zkušenosti

Web obsahuje několik odkazů, které zdůrazňují hlavní funkce účtu, vysvětlují služby a zveřejňují právní požadavky. Mnoho funkcí je zaměřeno na mladé investory s odkazy na sociální média a „začínající legální marihuanový průmysl.“ Stash připouští, že 84% jejich klientů jsou začátečníci a web řeší jejich potřeby zjednodušeným přístupem k finančnímu plánování a komunikaci.

Avšak zveřejňování právních údajů je přesně opačné - s dlouho větrným, špatně psaným a úmyslně hustým textem nutícím většinu nových a potenciálních klientů bez právního stupně usnout nebo vzdát se. Například čtení poradenské smlouvy vyžaduje slogování prostřednictvím 40 stránek malého tisku, s více než 19 000 slov a bez obsahu. Některé z dalších kompenzací prostřednictvím toku objednávek se například skrývají v tomto dlouhém sloganu.

Mobilní zážitek

Web je mobilní a Stash poskytuje zralé aplikace pro iOS a Android, které získaly dobré recenze a poskytují možnost dvoufaktorové autentizace. Stash byl samozřejmě původně spuštěn prostřednictvím mobilní platformy a rozrostl se o správu webových účtů. Nevýhodou je, že prostředí pro stolní počítače není tak plnohodnotné jako mobilní aplikace. Některé funkce, například použití debetních karet, jsou k dispozici pouze v mobilní aplikaci.

Služby zákazníkům

1.9

Stash vám poskytuje rychlý zákaznický servis z velké části. Kontaktní odkaz spustí rozbalovací nabídku se vstupním formulářem, který prohledává dostupné odpovědi na nejčastější dotazy. Kromě toho je v dolní části většiny webových stránek a v nejčastějších dotazech uvedena e-mailová adresa a telefonní číslo. Hodiny zákaznického servisu nejsou uvedeny. Několik telefonních hovorů během tržních hodin dosáhlo kontaktu se zástupcem během dvou minut. Neexistuje však žádný živý chat a často kladené dotazy vynechávají klíčové informace, včetně popisu rozhraní pro správu a rady - nebo chybějící - obdržené po nastavení účtu.

Vzdělávání a bezpečnost

2.4

Stash nabízí své vzdělávací materiály zdarma prostřednictvím sekce Stash Learn. Sekce Stash Learn je působivá. Desítky článků se dělí na logická témata týkající se investic a plánování, která zahrnují odchod do důchodu, dovolenou, rodičovství, kariéru a příjem. Tato část obsahuje také četné podcasty a návody k používání platformy Stash s mnoha články s návody, které jsou také přístupné prostřednictvím FAQ. Celý recenzovaný obsah byl dobře napsán v jasném jazyce - plus pro demografy začátečníků. Prémiový investiční účet přichází s dalším marketingovým komentářem a obsahem nad rámec toho, co je nabízeno na účtech nižší úrovně.

Stashova bezpečnost je dostatečná a srovnatelná s vrstevníky. Stash používá 256bitové šifrování SSL a dodržuje průmyslové standardy pro zabezpečení dat a řízení přístupu. Apex Clearing drží vaše finanční prostředky a poskytuje přístup k pojištění cenných papírů Investor Protection Corporation (SIPC) a pojištění proti nadměrnému množství.

Provize a poplatky

2.7

Stash si účtoval paušální poplatek 0, 25% ročně za poradenské služby, s minimem 1 $ měsíčně pro zdanitelné účty a 2 $ za důchodové účty. To se v srpnu 2019 změnilo na odstupňovanou strukturu s 1 $ měsíčně pro zdanitelný účet (začátečník), 3 $ měsíčně za důchodový účet (růst) a 9 $ měsíčně za vše plus plus jednotné platby dárcům pro nezletilé (UGMA) a jednotné platby na účty UTMA (Menors Act). Všechny tyto účty jsou součástí výše uvedené služby debetních účtů. Apex může také účtovat poplatky za převod účtu jinému makléři a za zasílání bankovních převodů.

Abychom pochopili Stashovu strukturu poplatků, je třeba mít na paměti několik důležitých bodů. Poplatky za doplňkové obchodování vám neúčtujeme, ale po zakoupení vám budou účtovány poplatky účtované ETF. Jak již bylo zmíněno, seznam ETF obsahuje mnoho cenných papírů s vysokými výdajovými poměry, takže se jedná o vrstvu poplatků mimo přímou službu Stash, na kterou byste měli mít na paměti. Ještě důležitější je, že poplatek ve výši 1–3 $ za měsíc je ve skutečnosti mnohem větší procento na malých účtech, než je přístup k aktivům za správu zalamování v jiných robotických poradnách. Například 12 USD ročně na 1 000 USD je 1, 2%. Pokud se podíváte na toto číslo ve srovnání se službou, která nabízí sklizeň daňových ztrát a automatické vyvažování za 0, 5% ročně (5 $), zjistíte, že menší minimum účtu přichází za cenu pro začátečníky. S 5 000 USD na účtu pro začátečníky je Stash konkurenční 0, 24% ročně v souladu s méně automatizovanými nástroji správy portfolia.

Je pro vás Stash vhodný?

Zjednodušený přístup společnosti Stash k získávání nových investorů začal s aplikací, která vám umožní sledovat výdaje a úspory, a zároveň vám dává přístup ke koupi akcií s odměnami. Jeho vzdělávací obsah je užitečný a vhodný pro nové až středně zkušené investory. Stash vydělává peníze prostřednictvím konkurenčního 0, 25% poplatku za správu, aniž by skryl žádné skryté náklady, ale přidružený makléř-obchodník se společností Stash Capital těží z toku objednávek klientů, půjček cenných papírů, řízení převodů z debetů na investiční účty a FDIC pojištěných přes noc hotovostních zametání. Tyto skryté poplatky pocházejí přímo z klientských kapes, což vytváří nedůvěru, kterou lze překonat několika vylepšeními v podnikové politice a úplnými zveřejněními, kterým průměrný klient rozumí.

Porovnejte Stash

Stash může být skvělým řešením pro mnoho typů investorů. Podívejte se, jak se porovnávají s jinými robo-poradci, které jsme zkontrolovali.

Metodologie

Investopedia je zaměřena na poskytování nezaujatých, komplexních recenzí a hodnocení robotických poradců investorům. Naše recenze 2019 jsou výsledkem šestiměsíčního hodnocení všech aspektů 32 platforem robotických poradců, včetně uživatelských zkušeností, schopností stanovovat cíle, obsahu portfolia, nákladů a poplatků, zabezpečení, mobilních zkušeností a zákaznických služeb. Shromáždili jsme přes 300 datových bodů, které vážily náš bodovací systém.

Každý robotický poradce, kterého jsme zkontrolovali, byl požádán o vyplnění 50-bodového průzkumu o jeho platformě, kterou jsme použili v našem hodnocení. Řada robotických poradců nám také poskytla osobní demonstrace svých platforem.

Náš tým průmyslových odborníků, vedený Theresou W. Carey, provedl naše recenze a vyvinul tuto nejlepší metodologii v oboru pro hodnocení platforem poradců pro investory na všech úrovních. Klikněte zde a přečtěte si naši úplnou metodiku.

Obsah: