Co je bankovní investiční smlouva (BIC)
Smlouva o investičním bankovnictví (BIC) je cenný papír nebo portfolio cenných papírů, které nabízejí zaručenou míru návratnosti. Banka takovou dohodu nabízí na předem stanovené období, obvykle jeden až 10 let. Tyto smlouvy obvykle přinášejí nižší úrokové sazby, ale s nižší úrovní rizika, což je činí vhodnými pro investory, kteří usilují o zachování bohatství spíše než o růst svého bohatství.
Pochopení smlouvy o investičním bankovnictví (BIC)
Bankovní investiční smlouvy jsou podobné jako zaručené investiční certifikáty (GIC), které vydávají pojišťovací společnosti. Přestože tyto smlouvy obvykle zahrnují cenné papíry s relativně nízkým rizikem, jsou velmi nelikvidní. Investoři, kteří kupují tyto smlouvy, jsou obecně povinni ponechat peníze, které do nich investují, po dobu trvání smlouvy.
Jednou z výhod pro BIC je, že na rozdíl od vkladových certifikátů (CD), investiční investiční smlouvy často umožňují následné přírůstkové investice, přičemž vklady získávají stejnou garantovanou sazbu.
Jak fungují bankovní investiční smlouvy
Výměnou za zákazníka banky, který souhlasí s tím, že bude investovat vklady po předem stanovenou pevnou dobu, banka zase zaručuje určitou míru návratnosti. Úhrady úroků, jak jsou definovány ve smlouvě, a návratnost investovaného jistiny se uskuteční na konci smlouvy.
Přestože depozitní certifikáty (CD) nabízejí podobné záruky a nízkorizikový profil, liší se od BIC, protože BIC často umožňují průběžné vklady. CD vyžaduje jednu jednorázovou investici k získání specifické míry návratnosti. BIC však obvykle zahrnuje „depozitní okno“ na několik měsíců. V tomto okně lze provést další vklady a získat stejnou garantovanou sazbu. Mohou existovat limity na celkovou investovanou částku.
Stejně jako u většiny typů bankovních vkladů je garantovaná míra návratnosti vyšší u podstatnějších vkladů a v delších časových rámcích. Například lze očekávat, že 100 000 dolarů investovaných po dobu deseti let získá vyšší sazbu než 20 000 USD, která je investována po dobu pěti let.
BIC by se obecně považovala za investici „buy-and-hold“, protože pro takové smlouvy neexistuje sekundární trh. Mají sklon přinést více než spořicí účty a CD, protože se nejedná o vklady pojištěné společností FDIC (Federal Deposit Insurance Corporation). Obecně také generují více než státní pokladniční poukázky a dluhopisy, protože vláda USA je nepodporuje.
BIC často umožňují předčasný výběr za určitých podmínek před vypršením smlouvy. Mezi ně může patřit to, že se vkladatel stal zdravotně postiženým nebo utrpěl finanční potíže. Předčasné ukončení těchto dohod však často vyžaduje zaplacení poplatků za odškodnění banky za administrativní služby a úrokové riziko, kterému může banka čelit při schvalování předčasného odstoupení.
