Indikátor divergence klouzavého průměru (MACD) je velmi populární a nejznámější je známý pro býčí a medvědí přechody. Medvědí crossover ukazuje, že prodejci nebo prodejci nakrátko získávají kontrolu a pokles nebo pokračující slabost je pravděpodobně v ceně akcií. MACD se skládá ze dvou klouzavých průměrů, rychlé linie a pomalejší linie MACD. Když rychlá čára křižuje pod MACD linií shora, je to medvědí přechod. Přechod MACD je náchylný k poskytování falešných signálů, proto by se ve spojení s překřížením měly posuzovat další technické faktory a prvky MACD - například divergence. U některých níže uvedených zásob tyto dodatečné informace odhalují, že slabost může být z dlouhodobějšího hlediska pouze nákupem.
SEE: Obchodování s MACD divergencí
Infosys Ltd. (Nasdaq: INFY) sídlí v Indii a poskytuje konzultační a outsourcingové služby po celém světě. 4. září rychlá linie překročila MACD, což naznačuje další krátkodobou slabost. Akcie se od února pohybují na celkovém sestupném trendu as malou podporou až do 40 $, následovanou 52týdenním minimem na 37, 93 USD, by crossover mohl tento sestup udržet v pohybu. MACD lze však použít i jiným způsobem - k prokázání divergence. Divergence je, když ukazatel trenduje v jednom směru, zatímco cena se pohybuje v jiném. MACD má tendenci stoupat, zatímco cena klesá. Crossover tedy znamená krátkodobou slabost, ale z dlouhodobého hlediska pozitivní odchylka ukazatele ukazuje na posílení ceny akcií. Pokud bude pozitivní odchylka přetrvávat, krátkodobý prodej - výhoda pro obchodníky s krátkým prodejem - by mohl mít za následek příležitost k nákupu pro dlouhodobé investory. Pokud však MACD zlomí vzestupnou trendovou linii, jedná se o krátkodobý i dlouhodobý medvědí signál.
General Dynamic Corp. (NYSE: GD) je letecká a obranná společnost, která má podobnou tabulku jako Infosys několika způsoby. Akcie jsou primárně v downtrendu od dubna, ale od června se ustálily převážně na stranu. Downtrend propůjčuje důvěryhodnost medvědímu přechodu MACD, ke kterému došlo 4. září. Nízké cenové rozpětí, s nímž se akcie obchodují, poskytuje podporu mezi 62 a 61 USD - oblast, která bude pravděpodobně testována na základě medvědího přechodu. Pokles pod tuto úroveň naznačuje pokračování klesajícího trendu a výraznější pokles cen. Od června MACD roste, zatímco cena je plochá - pozitivní divergence. Krátkodobá slabost může být pro dlouhodobější investory příležitostí ke koupi, pokud bude držena cenová podpora a MACD bude celkově celkově stoupat. Cena rostoucí nad 67 USD by potvrdila dlouhodobější pozitivní výhled. Pokud však dojde k porušení trendu MACD nebo cenové podpory, není z hlediska ceny, krátkodobého ani dlouhodobého výhodná.
VIZ: Primer na MACD
Aetna Inc. (NYSE: AET) je poskytovatelem zdravotní péče, skupinového pojištění a důchodů a od dubna je v stabilním sestupném trendu. Nedávný medvědí přechod MACD představuje příležitost zkrátit potenciální vlnu dolů. Menší podpora je na 36 $, následuje 34, 50 až 33, 42 $ (minimum 52 týdnů). Od května však akcie vykazují pozitivní divergenci - býčí signál pro akcie dlouhodobě. Krátkodobý přechod pravděpodobně povede k podpoře ceny, ale pokud celkový vzestup v ukazateli zůstane nedotčen, může být zpětný nákup velkou příležitost k nákupu, protože odchylka naznačuje, že by se cena mohla obrátit a zvýšit trend. Jakákoli dlouhodobá síla, která se vyvíjí, bude nakonec muset tlačit cenu nad 41 USD, protože odpor je těsně pod.
L-3 Communications Holdings (NYSE: LLL) poskytuje zpravodajské, komunikační a sledovací systémy, jakož i aktualizace letadel a vládní služby. Akcie byly po celý rok docela trhané. Vrátíme se na začátek roku 2008, cena akcií dlouhodobě klesá. Medvědí přechod MACD ukazuje na potenciální krátkodobou slabost a test podpory na 68 USD, a pokud je překonán, pak je na 66 USD. Další podpora je na 64 USD. Na rozdíl od předchozích tří akcií L-3 Communications nevykazuje pozitivní divergenci. Místo toho, stejně jako cena akcií, je MACD vázán na rozsah. Krátkodobé obchody mohou obchodovat tyto skoky tam a zpět mezi podporou a odporem, pokud MACD také zůstává ve svém aktuálním rozmezí - mezi 1 a -1. Investoři, kteří mají rádi vyhlídky akcie nebo její dividendu, se mohou rozhodnout, že ji koupí blízko nízkého cenového rozpětí, nebo jak se MACD blíží -1. Je to pokus o výběr akcie se slevou a využití cenového a MACD rozsahu, i když je třeba také vzít v úvahu, že dlouhodobý trend zůstává nízký.
SEE: MACD Histogram pomáhá určit změny trendů
Sečteno a podtrženo
MACD poskytuje spoustu informací a crossover lze použít jako obchodní signály. Překročení těchto zásob ukazuje na krátkodobou slabost, která je vhodná pro krátkodobé obchodníky hledající krátkodobý obchod. Dlouhodobě však lze k potvrzení signálu použít další prvky MACD. Tři z těchto akcií vykazují pozitivní odchylku MACD, což znamená, že krátkodobá slabost může být dlouhodobou nákupní příležitostí, pokud cena bude vyšší než MACD. Čtvrtá populace se pohybuje a MACD je v tomto ohledu také užitečná. Křížení a rozsah, ve kterém je MACD, lze použít ve spojení s cenovým rozsahem pro výběr vstupů a výstupů. Jako vždy kontrolujte riziko a pamatujte, že cena je konečným ukazatelem.
Grafy se svolením stockcharts.com
V době psaní nevlastnila Cory Mitchell žádné podíly v žádné ze zmíněných společností.
