Podílový fond bez zátěže nemá prodejní poplatek, nazývaný „zátěž“ v investičním žargonu, ale to neznamená, že nemá žádné poplatky. Všechny podílové fondy mají vestavěné náklady, které směřují k platům investičních poradců fondu. Tyto takzvané „účetní poplatky“ mají praktický dopad na snížení čistých výnosů investora.
Ne všechny poplatky za přenos jsou stejné. Některé podílové fondy bez zátěže mají poplatky za správu nižší než 0, 5%, zatímco jiné mohou být 2, 5% nebo vyšší. Investoři, kteří využívají finančního poradce založeného na poplatcích k nákupu fondů bez zatížení, mohou také vidět poplatek na základě celkových investovaných aktiv.
Jak podílové fondy vydělávají peníze
Podílové fondy se při financování nespoléhají na zatížení nebo prodejní poplatky. Náklady se vyplácejí finančním zprostředkovatelům, jako jsou investiční poradci nebo makléři, aby jim kompenzovali za své služby. Poskytovatelé vzájemných fondů jsou do velké míry lhostejní k druhům zatížení, pokud existují, které jsou posuzovány na jejich produkty.
Každý podílový fond je řízen profesionálním investičním manažerem a jeho týmem. Úkolem investičního manažera je nakupovat a prodávat cenné papíry v souladu se stanovenými cíli fondu. Manažer fondu obdrží malý poplatek na základě růstu fondu. Jinými slovy, vydělává peníze, když fond vydělává peníze.
Jedním ze snadných způsobů, jak správce fondu přežít s nižšími poplatky, je snížení obratu v portfoliu fondů. Investiční manažeři musí stále platit poplatky, když kupují a prodávají akcie nebo dluhopisy na sekundárním trhu. Jak tyto poplatky rostou, platí také poplatky za přenos, které jsou součástí fondu. V závislosti na typu fondu a způsobu, jakým ho investoři nakupují, mohou být posouzeny další náklady, které nezávisí na výkonnosti fondu.
