Co znamená termín out out?
Termín vypršení je finanční koncept používaný k popisu převodu dluhu interně v rámci rozvahy společnosti. To se provádí prostřednictvím kapitalizace krátkodobého dluhu na dlouhodobý dluh. Změna klasifikace dluhu v rozvaze umožňuje společnostem zlepšit svůj pracovní kapitál a využít výhod nižších úrokových sazeb.
Termín je vysvětlen
Časový limit je účetní praxe kapitalizace krátkodobého dluhu do dlouhodobého, aniž by byl získán nový dluh. Schopnost společnosti nebo úvěrové instituce „vypršet“ úvěr je důležitou strategií pro správu dluhů a obvykle se vyskytuje ve dvou situacích.
Termín v úvěru na zařízení
Úvěr na facility je bankovní smlouva, která společnosti umožňuje pravidelně si půjčovat krátkodobé financování. Bankovní nástroje jsou zavedeny společností, aby bylo zajištěno, že má kdykoli konzistentní přístup k hotovosti a likviditě. Podniky s cyklickými prodejními cykly nebo sezónností obvykle uzavírají půjčku na bankovní vybavení, aby zajistily, že budou mít po ruce dostatek peněz na nákup zásob během rušných časů a vyplácení zaměstnanců v klidných obdobích.
Například výrobní společnosti čelí vysoké sezónnosti. Většina podnikání výrobce přichází často v letních měsících, kdy se výrobky ve čtvrtém čtvrtletí prodávají maloobchodníkům. To znamená, že výrobci mají na konci roku pomalá období, kdy maloobchodníci obvykle mají nejrušnější období prodeje. Během této doby však maloobchodníci neprovedou mnoho nákupů a někteří výrobci jsou při pokusech o udržování mezd upoutáni penězi.
V takovém případě může výrobce uzavřít úvěr na zařízení na pokrytí výdajů ve čtvrtém čtvrtletí. Pokud je zůstatek úvěru obzvláště vysoký, může společnost úvěr vypršet a prodloužit dobu splácení, čímž se efektivně překlasifikuje z krátkodobého na dlouhodobý. Ukončení úvěru na facility je velmi výhodné pro společnosti, které mají problémy s peněžními toky.
Termín se na Evergreen půjčku
Stále zelené půjčky jsou revolvingové dluhové nástroje. To znamená, že společnost může použít stálezelenou půjčku, vrátit peníze zpět a okamžitě ji znovu použít. Půjčka je úvěrovou institucí každoročně přezkoumávána a pokud společnost i nadále splňuje určité požadavky, může úvěr čerpat z půjčky nepřetržitě. Nejběžnějším typem stálezelené půjčky je revolvingová úvěrová linka.
Existují však situace, kdy společnosti plně poskytují půjčku a nikdy splácí jistinu, místo toho platí pouze měsíční platby úroků. V takovém případě může úvěrová instituce vypůjčit úvěr amortizací jistiny, čímž efektivně převede úrokové platby společnosti na měsíční platby, které kombinují úrok a jistinu.
