Warren Buffett, známý také jako Oracle of Omaha, je ikonický americký investor, který prostřednictvím svých investic získal více než 60 miliard dolarů. Bufet je známý svým přístupem k investování do hodnoty a jeho holdingovou společností Berkshire Hathaway, která ho důsledně činí jedním z nejbohatších lidí na světě. V únoru 2014 Warren Buffett poradil svému správci nemovitostí, aby investoval 10% hotovosti do krátkodobých státních dluhopisů a 90% do levného indexového fondu S&P 500.
Akcie investora indexového fondu Vanguard 500
Akcie investorů s indexovým fondem Vanguard 500 jsou jedním z nákladově nejefektivnějších podílových fondů, které nabízejí expozici velkým americkým akciovým akciím. Vydává se 31. srpna 1976 a snaží se sledovat výkonnost indexu Standard & Poor's 500, jeho benchmarkového indexu. Fond se snaží dosáhnout svého investičního cíle investováním celého nebo podstatného podílu svých celkových čistých aktiv do akcií, které tvoří jeho referenční index. Fond implementuje strategii pasivního indexování, která minimalizuje jeho poměr obratu a poměr nákladů. Od prosince 2014 má poměr obratu 2, 7% a účtuje poměr čistých nákladů 0, 17%.
K 31. červenci 2015 mají akcie investora s indexovým fondem Vanguard 500 celkem čistá aktiva ve výši 27, 50 miliard USD. Fond, včetně všech tříd akcií, má na celkových čistých aktivech obrovskou částku 215, 40 miliard USD. Mezi její nejvyšší pozice patří akcie s modrými čipy, jako jsou Apple, Inc., Microsoft Corp., Exxon Mobil Corp., Johnson & Johnson a holdingová společnost Buffett, Berkshire Hathaway, Inc.
Vzhledem k tomu, že fond sleduje index S&P 500, má beta ve srovnání s indexem 1 a R na druhou, ve srovnání s referenčním indexem, 100%. Protože nabízí nízký poměr nákladů a je vázán na index S&P 500, Oracle společnosti Omaha by pravděpodobně doporučil investovat do akcií investora do indexového fondu Vanguard 500.
Akcie investora fondu Vanguard Value Index
Investiční akcie fondu Vanguard Value Index Investor Shares, které byly zahájeny 2. listopadu 1992 se sponzorováním společnosti Vanguard, se snaží poskytovat investiční výsledky odpovídající výkonnosti indexu s velkým indexem hodnoty velkých kapitálových investic USA (CRSP USA), jeho benchmarkového indexu. K 31. srpnu 2015 dosáhl fond od svého založení průměrného ročního výnosu 9, 09%.
Referenční index podílových listů investorů Vanguard Value Index Investor Shares je široce diverzifikovaný a zahrnuje především americké akcie s velkou kapitalizací. K dosažení svého investičního cíle používá fond indexovou strategii a snaží se investovat všechna svá čistá aktiva do akcií, které tvoří její referenční index. Fond je řízen skupinou Vanguard Equity Investment a účtuje si poměr nákladů 0, 23%, což je téměř o 80% méně než průměrný poměr nákladů podílových fondů s podobnými podíly.
K 31. červenci 2015 drží akcie Vanguard Value Index Investor Shares 318 akcií ve svém portfoliu, které mají celková čistá aktiva 1, 50 miliardy USD. Od 11. září 2015 nabízí atraktivní 30denní SEC výnos 2, 56%. fond replikuje sektorové váhy svého referenčního indexu a přidělí své portfolio následujícím způsobem: 3, 3% na základní materiály; 11% na spotřební zboží; 7, 5% spotřebitelským službám; 23, 6% na finance; 14, 8% na zdravotní péči; 10, 8% pro průmysl; 9, 4% na ropu a plyn; 9, 9% na technologii; 4, 3% na telekomunikace; a 5, 4% na veřejné služby.
Na základě konstantních 15letých údajů má Vanguard Value Index Investor Shares Akcie beta ve srovnání s indexem S&P 500, standardním indexem, 0, 99; alfa proti standardnímu indexu 1, 19; a R na druhou mocninu 93, 90%. Pokud jde o moderní teorii portfolia, tento fond má téměř dokonalý stupeň korelace s indexem S&P 500 a překonal index o 1, 19%. Vzhledem k tomu, že je pasivně spravován a má vysokou korelaci s indexem S&P 500, uvažovala by Buffett o investici do akcií investorských akcií fondu Vanguard Value Index.
Akcie Fidelity Spartan 500 Index Investor
Akcie Fidelity Spartan 500 Index Investor Shares jsou dalším podílovým fondem, který poskytuje nízkonákladovou expozici indexu S&P 500, jeho referenčnímu indexu. Tento fond, vydaný 17. února 1988, společností Fidelity, se snaží dosáhnout svého investičního cíle investováním alespoň 80% svých celkových čistých aktiv do kmenových akcií, které zahrnují index S&P 500. Investiční poradce fondu Geode Capital Management, LLC. Používá pasivní strategii, která pomáhá minimalizovat jeho náklady. V důsledku toho má fond poměr obratu 4% a účtuje nízký poměr čistých nákladů 0, 095%. Akcie Fidelity Spartan 500 Index Investor Shares drží ve svém portfoliu 502 akcií, jejichž celková čistá aktiva činí přibližně 7, 76 miliardy USD.
K 31. srpnu 2015 má tento fond na základě konstantních 15letých údajů R-kvadrát, proti S&P 500 Indexu, 100%, a beta, proti benchmarkovému indexu, 1. Z hlediska moderního teorie portfolia je fond dokonale korelován a má stejnou volatilitu jako index S&P 500. Přestože společnost Oracle of Omaha doporučuje fondy Vanguard, nízký poměr nákladů a indexování akcií Fidelity Spartan 500 Index Investor Shares Shares by pravděpodobně byl pro Buffett pravděpodobně vhodnou investicí.
Vanguard Krátkodobé akcie investora Fondu Treasury
Kromě doporučení nízkonákladových fondů vázaných na index S&P 500 doporučuje Buffett investovat malou část hotovosti do krátkodobých státních dluhopisů. Akcie Vanguard pro krátkodobé státní investiční fondy vydané v říjnu 1991 společností Vanguard, poskytují nízko nákladovou expozici americkému trhu krátkodobých státních dluhopisů. Fond je spravován skupinou Vanguard Fixed Income Group a účtuje nízký poměr čistých nákladů ve výši 0, 2%.
Akcie Vanguard Short-Term Treasury Fund Investor Shares mají za cíl poskytnout svým investorům příjem s omezenou mírou volatility. K dosažení svého investičního cíle se fond snaží investovat nejméně 80% svých celkových čistých aktiv do krátkodobých amerických státních cenných papírů. Fond má ve svém portfoliu 118 dluhopisů, jejichž celková čistá aktiva jsou 985, 3 milionu USD. Fond přiděluje 82, 8% svého portfolia na cenné papíry s efektivní splatností od jednoho do tří let a 98, 2% na vládní dluhové cenné papíry USA. Průměrná efektivní doba trvání fondu je 2, 3 roku, což naznačuje, že s sebou nese nízký stupeň úrokového rizika. Vzhledem k tomu, že akcie investora Vanguard Short-Term Treasury Fund Investor jsou považovány za nízkorizikovou investici a mají nízkou průměrnou efektivní dobu trvání, nabízí k 11. září 2015 mírný 30denní výnos SEC 0, 62%.
K 31. srpnu 2015 dosáhly akcie Vanguard Short-Term Treasury Fund Investor Akcie investorů od svého založení průměrný roční výnos 4, 32%. Na základě konstantních údajů za 10 let tento fond vykazuje nízkou míru volatility a poskytuje uspokojivé výnosy na základě rizikově upraveného. Pokud jde o moderní teorii portfolia, jsou akcie Vanguardských krátkodobých státních investičních fondů nejvhodnější pro konzervativní investory s pevným výnosem s krátkodobým investičním horizontem, který se snaží získat expozici na americkém trhu státní pokladny. Protože Buffett doporučuje svému správci nemovitostí investovat 10% portfolia jeho manželky do krátkodobých státních dluhopisů, Oracle z Omahy by pravděpodobně byl s investicí do Vanguardských krátkodobých akcií investora do fondu financování pohodlný.
